緒論：寫作既是個人情感的抒發，也是對學術真理的探索，歡迎閱讀由發表云整理的11篇風險管理基礎知識范文，希望它們能為您的寫作提供參考和啟發。

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(一)業務風險得到了進一步控制。縣(市)支行的會計核算業務上收,是將縣(市)支行會計核算業務集中到中支營業室,由多個網點操作變為一個網點操作,這樣風險面變窄了,有利于中支對會計核算風險面的控制。會計核算業務上收前,各縣(市)支行開設大量的內部賬戶,中支對縣(市)支行內部賬戶的核算內容難以進行實時監控,潛在風險較大。會計核算業務上收后,縣(市)支行所有內外部賬戶全部撤銷,會計核算業務不能自行辦理,從而徹底鏟除了縣(市)支行發生會計核算風險的土壤。

(二)業務處理得到了進一步規范。在會計核算業務上收之前,縣(市)支行作為一個營業網點,其賬務處理各不相同,憑證要素也不夠統一、規范。會計業務上收后,縣(市)支行所有會計核算業務由中支營業室統一辦理,憑證要素填寫統一規范,對商業銀行繳存款統一管理,極大提高了業務處理的規范性和準確性。

(三)支行的運行成本得到了降低。會計核算業務上收前,縣(市)支行每年需要投入數萬元資金用于會計核算系統設備的購置、維修,憑證的印制以及專項郵遞費等。每個縣(市)支行需要為會計核算系統設置錄入崗、復核崗、綜合崗、會計主管崗等7個崗位,且有4個崗位不能交叉,盡管業務量不大,無庫支行平均每天1～2筆業務,但是人員必須在崗,設備全天待機。會計業務上收后,縣(市)支行會計核算系統設備已停止使用,可節省設備維護更新和憑證、紙張、電腦耗材等費用,其會計核算崗位人員可充實到國庫、反洗錢、人民幣反假等其他管理崗位上,使人力資源得到有效利用。

(四)人員不足的矛盾得到了緩解。由于大多數縣(市)支行十多年來沒有進入新的員工,員工老齡化的加劇,員工數量逐年減少,一定程度上妨礙了支行業務工作的開展。從九江市中支轄內各縣(市)支行綜合業務股人員配置來看,人員最多的10個人,最少的只有6個人。由于綜合業務股對口中支會計財務科、國庫科、貨幣金銀科、營業室、事后監督中心等五個科室,其涉及到會計、國庫、財務、固定資產、賬戶管理等10多個獨立運行的應用系統,會計崗位分工越來越細與會計人員相對不足的矛盾日益突出,會計人員不合理兼崗現象時有發生。縣(市)支行會計業務上收,可減少7個會計核算崗位,明顯減輕了支行業務崗位人手不足的壓力,并可集中人力強化國庫監督、反洗錢、人民幣管理等監管職能,有利于提高縣級支行履行職責的效果。

二、縣(市)支行會計核算業務上收后的風險隱患分析

(一)中心支行操作風險和管理風險增加。縣(市)支行會計核算業務上收后,其風險也隨同上收到中心支行營業室和會計財務科。一是中支營業室會計核算操作風險增加。據調查統計,縣(市)支行業務上收后,九江中支營業室新開立賬戶108戶,賬戶總數較上收前增長80%;上收后會計核算業務量月均827筆,較上收前增長40%。由于每筆會計核算業務辦理不是簡單的錄入會計憑證,它包含著數據匯總、憑證填制、要素審核、勾稽關系核對、憑證傳遞、事后監督等多個環節,無論哪個環節把關不嚴,就會產生業務差錯甚至業務風險。業務量的增加無疑增加了會計核算差錯的機率,因此相應增加了中支營業室會計核算操作風險。二是中支會計財務科對支行財務預算執行情況的管理風險增加。會計核算業務上收前,中支會計集中核算系統除了能產生全轄的財務收支匯總表,各縣(市)支行網點損益表在中支綜合柜也都能自動產生,中支會計財務科能隨時掌握轄內各支行的財務預算執行情況。會計核算業務上收后,集中核算系統撤銷了各縣(市)支行的損益科目賬戶,各縣(市)支行財務收支情況不能在中支營業部反映,系統只能產生中支全轄的財務收支匯總表,不便于會計財務部門及時監督各支行預算執行情況,因此增加了中支會計財務科對各縣(市)支行財務管理風險。

(二)縣(市)支行的會計管理風險增加。一是對法人金融機構繳存存款準備金的管理風險增加。會計核算業務上收后,縣(市)支行會計部門每旬必須對法人金融機構提供的繳存存款準備金報表進行審核,無誤后報中支營業室辦理存款準備金繳存業務。由于縣(市)支行不直接辦理具體核算業務,對農村信用社報表反映的數據的真實性、準確性難以查證。二是賬務查詢查復操作風險增加。按照支付結算制度規定,對于接收到的支付系統查詢,最遲不得超過次日上午就要查復,而中支與各縣金融機構距離較遠,無法在規定的時間內按正常途徑傳遞紙質查詢查復書,只能采取先影像后紙質的方式由支行協查。另一方面,支行業務上收后,支行已無事后監督系統,影像只能依靠Notes郵箱這一非常途徑傳遞,縣(市)支行在查詢查復工作中是“二傳手”角色,因此也相應存在一定管理風險。

(三)縣級法人金融機構操作風險增加。從我們調查轄內各商業銀行情況來看,縣(市)支行會計核算業務上收對轄內國有商業銀行、政策性銀行、地方性商業銀行、郵政儲蓄銀行的分支機構均影響不大,因為大多數商業銀行在支付系統上線運行后,陸續撤銷了在縣人民銀行開立的賬戶(保留發行庫縣支行除外)。目前受影響較大的是農村信用社(農村合作銀行),主要表現在:一是資金調撥不方便。由于農村信用社沒有市級營業機構,其上繳存款準備金和調撥頭寸需要在人民銀行與省聯社之間頻繁調撥資金,縣(市)支行會計核算業務沒上收之前,可直接通過縣(市)支行隨時辦理,業務上收后必須到市中支營業室辦理,由于各縣(市)距離中支路程遠近不一,來回跑一趟時間最短的要1～2個小時,時間長的要半天,因此辦理資金調撥極不方便。二是對賬不及時。由于農村信用社在中支營業室開戶,其往來款項回單、利息回單等不能及時拿到,因而會經常產生未達款項,由于對賬不及時,給資金安全帶來一定風險。三是查詢查復環節增加。縣(市)支行會計核算業務上收后,農村信用社辦理查詢查復業務必須通過縣(市)支行向中支營業室辦理,增加了查詢查復中間環節。

三、防范新風險的對策與建議

(一)加強內控監督,防范道德風險和操作風險。

1.加強風險防范教育。縣(市)支行會計核算會計業務上收后,中支財務科要加強對全轄會計工作的管理和指導,重點關注財務制度的執行情況;中支營業室核算業務量大幅增加,業務差錯機率也相應增加,難免會給員工心理造成一定壓力,因此要做好員工心理疏導工作,密切注意員工思想動態,經常開展案件防范和警示教育,引導員工樹立正確的工作觀、業績觀和價值觀,切實防范道德風險和操作風險;縣(市)支行也不能因為會計核算業務上收而放松風險防范意識,會計核算操作風險雖然不明顯了,但員工的道德風險防范教育卻要加強。

2.健全風險防范機制。要組織開展不同形式的業務培訓,著力提高業務人員的操作能力和管理能力;要建立健全崗位責任制,明確各崗位的職責,并實行嚴格的責任追究;要加大獎懲力度,做到獎罰并重。

3.強化監督檢查。雖然縣(市)支行的會計核算業務上收,但其財務核算系統和固定資產核算系統均是獨立的系統,需定期向中支ABS系統報賬。支行內審部門要督促會計財務人員,嚴格按照財務核算系統和固定資產管理系統操作規程辦理業務,定期開展業務檢查,切實防范新的業務風險發生。

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中圖分類號：D920 文獻標識碼：A 文章編號：1006-8937（2016）03-0141-02

1 風險社會的前提和基礎――社會實踐

勞動這最簡單最樸實的行為已經不是再被僅僅只看做生存下去的方式，它是現在風險社會出現的最“原動力”。人類活下去的一些必須實際行為，吃、穿、喝、住、行都證明著人的最基本實踐行為都是再為風險社會的產生貢獻著最原始的“力量”。但是我們不能因為風險社會的產生而停下人類實踐的腳部，因為社會是進步的，只有實踐不停才能繼續讓社會發展，人只能盡量減少實踐行為中的負面的、消極的實踐行動，將具有推動力的實踐行為所產生的效用最大化，風險在某種意義上來說本身就是一種驅動力，驅動著人實踐，避免風險。

風險社會的出現就其本身來說，就是表明人類實踐能力的不斷進步，只有人類實踐能力的增強才會產生現代化的一些風險。對于實踐的二重性來說，社會實踐就是風險社會產生的前提條件，人類實踐必然就伴隨風險，而風險產生后的風險社會里，社會要想再進步，還是要依靠實踐，以實踐為風險社會發展下去的基礎。也許，風險在社會的不斷進步中以不同類別和方式出現著，但是只要實踐存在，這種風險就是一種不滅的，是一種伴隨實踐出現而出現的具有歷史性和世界性的、不拘于時間和空間限制的產物。

2 制度風險價值的人為性

人是社會中的人，人的實踐產生風險，風險的控制要依靠制度，制度又是人制定的，制度的設立本身就是人的實踐行為結果的一種。社會生產和社會生活的正常進行，需要有與其相適應并且相對穩定的（人際交往）交往活動和（人際關系）交往關系。（人際交往）交往活動和（人際關系）交往關系的秩序和穩定，是通過（模式化）規范化和制度化完成的。

風險社會產生的前提和基礎即是社會實踐，而在現代社會中只要有實踐行為，只要有風險，便有制度，問題就又回到了初始的人類實踐與社會風險的關系問題上，即制度風險本質上就是實踐的。人們改造自然界，是為了獲取滿足人類自身生存和發展所需的物質生活資料，創造一個有利于人類生存和發展的環境。但是人類為了不斷滿足其日益提高的所需的物質生活資料，不斷通過實踐來改造甚至是想駕馭自然界，這就導致了人類的實踐活動結果有些是預期的有些是不預期的，有些是有利于人的有些是不利于人的。那些不預期不利于人的方面就是實踐活動的帶來的實踐風險。然而值得注意的是，風險社會和實踐風險并不是充要關系，風險社會的產生前提是實踐風險，但實踐風險并不必然導致風險社會。實踐風險的存在并不必然威脅整個人類社會的生存和發展。改造自然界的實踐活動一方面導致風險的擴張，另一方面則是物質生活資料的獲取和人類發展適應度的提升，單就實踐活動的兩個方面效果的關系而言，它們是一種相互制約、相互平衡，在牽制中發展的關系。在沒有外力干擾打破平衡的情況下，二者之間形成一種相互制約的張力，會對擴張的風險形成有效的束縛，風險的擴張由適應度的提升所克服，實踐風險這個伴隨物對于人類的生存和社會的發展而言是可以承受的，反而更像是一道調味劑，使人類發展的適應度更加張弛。所謂可以承受即實踐風險所誘發的結果不會對人類的生存和社會的發展形成根本性的威脅。但是一旦有外在因素介入其中，影響了二者的制衡關系，相互制約的張力被打破，風險后果就會被片面突出。在這種失衡的狀況下，實踐活動的兩方面效果不在同步，實踐越是發展，風險的片面性越是突出，以至威脅整個人類的生存。這個所謂的外在因素，就是將風險與實踐勾連住的，便是制度。在風險社會中的一切經歷著一場制度上的不安定，制度中的決策――從金融貸款利率的調整，到食品安全標準，到法律制定和科技技術發展的種種基本實踐生活問題會突然被產生的風險所改變，甚至吞沒。

人的實踐行為會產生負面效應，人類為了控制“不確定性”以及實踐的負面就要依靠制度，制度的建立涵蓋了人類社會活動的方方面面，遍及政治、經濟、社會、文化等眾多領域，不同的制度在不同的領域發揮其引導和規范作用，單從各個制度本身來看，其地位和作用既是必須的又是合理的，但作為組成制度系統的制度本身來說并不是孤立發揮作用的，要將其在水平領域和垂直領域進行整合，整合過程會出現制度制定之初的意外，它會于處于同一場域內的其他制度發生相互作用，從而產生沖突甚至是抵觸，進而造成功能失調、反功能，發生功能偏差，引發制度缺失，造成制度風險。要想產生的制度風險逐漸被人認識、控制，從而預測和避免制度風險，這一切只能又以實踐完成，從實踐中產生，到實踐中去驗證、修正。而實踐水平和實踐能力的提升是控制制度風險的最終途徑。實踐中的主體因素是一種價值理性，是涵蓋事實卻又不被事實束縛的價值追求，才成就了指導變革現實的理想藍圖。正因如此，馬克思才認為，實踐活動的本性不但是自覺的，而且是自由的，如果說，自覺是認知理性的體現，那么，自由則是價值理想的體現，是更深層次的升華。所以，單純用物種層面的尺度對待作用體，挖掘的不過是認知理性對事實的認同，流于表象，只有以內在的價值尺度，以闡釋靈魂的自由對待作用體，才能把事實的認可以及事實的變革的要求統一起來。從這個角度說，價值理想才體現著實踐的能動的本質，體現著人的需要和物的屬人的關系，是實踐的革命和批判性質的根據，才使目標性活動實現了變革，不再僅僅是對物的認識，而是對價值的實現，成為了主體本質力量的確證。實踐具有的價值理想是實踐本性的體現。實踐意味的是做，但為什么要做？因為人類生存和發展的進步要求了更高，當世界擋在前面成為了阻力，實踐就會去做，按照發展的要求利用實踐活動來滿足所需的物質生活資料。做意味著改變，意味著應該使世界如此。因此，實踐活動本質上就是創造屬人關系的價值活動，價值理想才是實踐的真正本性，才是區別與認知理性的變革因素。創造價值正是實踐不同于動物本能活動之所在。動物的活動與自己的生命是直接同一的，是依靠本能認知世界、適應自然的活動，不能產生對事實的變革。但人作為一個未特定化的存在，其本能的認知世界的活動方式并不足以保證他在生存競爭中的地位，因此，人需要依靠后天的變革來彌補先天的劣勢，實踐活動創造價值、變革事實，如此看來，制度風險價值從本質上講就是實踐的。

全球性的社會風險已經成為左右現代社會實踐價值理性的重要因素之一，以風險社會理論作為社會實踐價值觀取向的分析工具，也是制度風險價值理論實踐性的客觀要求。

3 實踐管理者活動的兩個尺度及其統一

人的本位首先是肉體的存在，需要與外界進行物質層面的能量交換來維持基本的生存，而維持生存所需的能量攝取就需要有對象，對象性活動的首要因素就是對象的存在，對象在人之外的存在，是需要提供體力和智力來與之實現物質變換的存在。人類通過實踐活動，通過與自然界的相互作用，來獲取使其生產和發展的物質生活資料。從人類最終的自由發展要求看，人與自然在實踐中應該形成一種協調的本體性關系，人與自然之間的實踐關系應該是一體兩面的，兩面不能失調都應得到充分尊重和發展。人的實踐活動要想實現自由發展態，就要在充分考慮本身的本質力量所決定的人的尺度（主體的尺度）的同時，也要全面利用對象的性質所決定的對象的尺度（客體的尺度），馬克思指出：“動物只是按照它所屬的那個種的尺度和需要來建造，而人卻懂得按照任何一個種的尺度來進行生產，并且懂得怎樣處處都把內在的尺度運用到對象上去;因此，人也按照美的規律來建造。”這就是兩個尺度（物的尺度和人的尺度）理論，這里的尺度代表事物的本質、規律、規定性，而美的規律是指在本體尺度中參考了客體尺度，是人的與物的規定性的統一，人類按照美的規律來進行實踐活動，在索取物質生活資料的同時應該充分考慮被索取對象的承載能力，在塑造世界的同時堅持主體和客體需要的統一。人類的正確的實踐活動就是按照尺度理論――主體的尺度和客體的尺度來進行的，這是人類的實踐活動根本特征。這一原則要求我們在提出問題、制度目標、選擇方案、處理事務的時候，都要以尺度理論為原則，既要充分發揮人的主觀能動性，同時又要充分考慮實踐對象的承載能力。其中，對象物的承載能力是人發揮主觀能動性的基礎，只有堅持在物質對象尺度的基礎上確立人的價值尺度，才能在美的標準下進行人類的實踐活動。價值尺度理論對人類實踐的引領作用，需要兩個尺度的協調，過高的價值尺度受客觀現實的制約無法實現，過低的價值尺度又失去其存在的意義。自然向人生成的過程，也就是人類實踐改造自然的過程，我們知道，人所設立的制度經驗決不是憑空產生的，而是要通過人的實踐活動才能獲得。那么，這種實踐活動不可能憑空進行，而是在“對象世界”中實現。

社會發展一方面是客觀運動的過程，另一方面是人能動的改造自然，理性有目的的參與和干預過程。人在社會中，在各制度的約束下，還是有著明確的自主傾向，不僅要受制度的限制，還要在制度的運行中表明自己的邏輯，自覺不自覺的施加自己的意志，這是人作為個體和群體中的一員在風險社會中生存下去的負責任的表現。作為社會主體的人，不斷參與著社會進步的實踐活動，也不斷干預著風險社會下的制度制定。社會發展既是“生產力的歷史，從而也是個人本身力量發展的歷史。”因為人類活動有兩個方面：“一個方面――人改造自然，另一個方面，是人改造人”。因此，人的本質與本性應該從現實的人和從人的實踐活動進行考察研究。

4 結 語

從實踐的結果看，滿足人的需要是實踐的目的，制度要有滿足人需要的功效性，就成為評價制度風險結果的標準。實踐總是指向一定的目的。必須從人活動的兩個尺度去重新界定實踐，回歸生活世界的傾向，本質上都是從生活的價值和意義上去理解風險與制度。所以，只有對制度風險進行實踐下的分析才能將制度風險的本質挖掘出來。

參考文獻：

[1] 烏爾里希?貝克（德）.何博聞（譯）.風險社會[M].南京：譯林出版社，2004.

[2] 烏爾里希?貝克（德）.吳英姿，孫淑敏（譯）.世界風險社會[M].南京：南京

大學出版社，2004.

[3] 烏爾里希?貝克（德）.常和芳（譯）.什么是全球化？――全球主義的曲解

―應對全球化[M].上海：華東師范大學出版社，2008

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【中圖分類號】R47 【文獻標識碼】B 【文章編號】1008-1879(2012)08-0122-01

ICU集中收治各類重癥病人，搶救機會多，急救儀器復雜，護理人員操作多，存在諸多不安全因素，尤其在目前ICU存在嚴重護理人力不足及護士缺少常規化、系統化的崗前和在崗培訓的情況下，同時隨著病人自我保護意識和法律意識的不斷增強，以及《醫療事故處理條例》的實施，風險管理在醫療、護理管理中的重要性日益彰顯，我們在遵循持續護理質量改進基礎上，實施ICU風險管理，取得良好效果。具體介紹如下：

1 方法

1.1 確認和識別ICU常見存在的和潛在的風險問題：組織各級護理人員對護理風險管理識別。進行護理風險管理識別，可以防患于未燃，對可能出現的護理風險進行預見。通過不斷培訓，讓護士了解自己在目前工作中以及隨著時代的發展可能面臨的風險，時常在其出現前警鐘長鳴，降低風險的發生［1］。護理風險主要包括：科內業務培訓滯后；護理人員應急處理能力低；急救儀器的操作不熟練、儀器保養維修不善；搶救藥物不熟悉；護理記錄不及時、不仔細；各種管道處置不合理；新藥的不斷出現；危重病人轉運存在風險；搶救物資設施管理不善等不安全因素。

1.2 針對存在或潛在的護理問題，制定防范措施。

1.2.1 健全和建立完善的風險管理制度，如：危重病人護理查房制度、儀器檢查登記制度、藥物管理制度、消毒隔離制度、護理人員培訓制度、危重病人轉運制度等等。同時規范各種操作流程。例如：在以前科內遇到搶救病人，大家一哄而上，顯得雜亂無序，同時延誤病人搶救時機。針對這種狀況，護士長及時組織大家討論，制定搶救定位流程，現在通過對搶救定位的培訓，人人皆能熟練掌握該項技能，提高搶救成功率。

1.2.2 組織各級人員學習風險管理制度、責任心教育、新知識、新技術、新理論學習。科內建立業務學習制度、外出學習報告制度。凡外出學習的人員回來后均要組織講課和示范，每月組織考核，與獎懲掛鉤。

1.2.3 作為管理者要組織科內護理人員一起討論和調查分析，確認存在問題，做到全員參與，集體制定相應措施。人人明確本月或本季度科內持續質量改進的護理問題是什么，如何執行。

1.2.4 提高管理者本身的風險意識和業務素質，管理者本身要通過多種渠道學習相關的醫療法律法規，醫療護理風險管理知識，同時通過繼續教育和自學相結合，加強自身業務素質的提高。

1.2.5 管理者要有預警計劃，在人力安排和醫護協同服務等方面協調管理。發生缺陷及時查找原因，落實持續質量改進措施［2］。

1.2.6 采取走動式管理，對責任心不強，業務能力較差的護士、新護士、實習護士等到高危人群尤其要加強檢查、督促、指導。對潛在和存在的安全隱患及時快速制定簡易操作的措施，防止風險的發生。每天提前和推遲半小時上下班，檢查下級護士對科內制定的制度措施落實執行情況。同時利用晨間大交班的時間，了解各危重病人的病情，對潛在和存在的安全隱患及時指出并提出防范措施。如我們曾經遇到給一位氣管切開并行機械通氣的病人翻身和肺部物理治療時，氣管套管突然滑出，造成病人窒息，經搶救挽回生命。事實上在操作前評估到竇道未形成的病人，護士長經利用晨間大交班的時間，提出防范措施，同時與醫生溝通，引起大家重視。與此同時，護士長利用場景訓練，培養年輕護士的評判性思維。

1.2.7 充分借鑒他科科學管理的經驗，對每季度護理部各科護理質量檢查中存在的問題與科內自查的問題，進行歸納終結，查漏補缺，制定防范措施。如在以前護士使用心電監護儀時，經常會出現病人電極片長時間不換、使用血管活性藥時自動測量血壓袖帶與氧飽和度放在同一肢體測量，影響數值準確性等等。現在通過培訓后人人明確使用心電監護儀的注意事項。

1.2.8 重視家屬探視機會，利用此時間與病人及家屬進行交流溝通，由于ICU病人病情重、變化多、各種侵襲性操作頻繁，有時病情需要須用約束帶固定。家屬會不理解我們的做法，往往會提出異議，這就需要做好溝通工作，取得理解與配合。

1.2.9 成立六個質控小組，如：儀器檢查維護小組、藥物檢查登記小組、院感控制小組、管理小組、病歷檢查小組、業務培訓、帶教小組。制定各小組職責及建立檢查登記制度，護士長每周檢查一次各小組工作落實情況。

2 效果評價

我們自對ICU常見的護理風險問題采用持續質量改進原則以來，取得病員和護士互利的效果。各級護士風險意識有了明顯提高：責任心加強了，病情觀察到位了，近年來醫療糾紛發生率也下降了；護理人員在進行各種有創操作時均能事先告知家屬或病人該操作的危險性，并記錄在病歷上；醫療收費投訴率為零；在崗的護理人員對ICU儀器操作和檢測熟練；交接班制度落實到位。

3 討論

持續質量改進是一個永恒的目標。是一種新的管理模式，它通過計劃、執行、監督和評價的方法，不斷評價措施效果并提出新的方案，使護理質量循環上升。“醫療風險，無處不在”的特點，決定我們如何認識和防范醫療風險，盡早盡快預見、識別風險，鑒定、評估風險。努力減少人為因素造成的錯誤，從根本上堵塞醫療差錯和事故的發生渠道，健全管理機制。完整的風險管理機制，可以有效避免醫療事故、醫療風險，有效地降低醫療事故的發生，提高醫療護理質量。在全體護理人員的支持和參與下，完成對整個風險管理的過程，提高護理質量，保證病人和護士安全。作為護理管理者要明確ICU存在的各種風險，進行全面監測。參照醫療護理流程和規范進行檢查，不斷改進和制定風險管理措施，杜絕差錯事故發生。

篇（4）

文章編號：1003－4625(2007)04－0020－03

中圖分類號：F830.91　文獻標識碼：A

隨著2001年我國第一只開放式基金的發行成功，2006年上半年，我國基金業的規模已經由2001年初的800億元，增至5000億元。這些基金中有大約50％是股票市場基金。這類基金的價值走勢與股票指數是高度相關的，而相同標的資產金額的期貨交易比買賣一籃子股票的交易成本要低得多，因此，股指期貨的推出不僅為市場上的投資者帶來了一種新的具有杠桿效應的投資工具，也為我國的股票市場基金提供了一種規避市場風險的管理工具。

股票市場基金可以看作是分散化的股票組合，它的非系統風險已經在分散化投資的過程中分散掉了，因此可以看作僅存在系統風險，也就是與股票市場指數的波動相關的風險。利用股指期貨，有兩種方法可以對沖掉股票市場基金的系統風險。一種是直接賣空股指期貨，股指期貨的空頭加上股票市場基金的多頭的組合近似的等同于持有無風險資產的多頭。這種方法雖然規避了股票指數下跌的風險，但也會相應的損失掉股票指數上升的好處。另一種是利用股指期貨與股票指數之間的價格聯動關系，動態復制看跌期權的多頭，規避股票市場基金價值下跌的風險，同時還能享受到股票市場基金價值上升的好處。本文通過模擬不同的股票指數價格運動路徑，討論了利用股指期貨進行基金風險管理的實際效果。在實際應用時，還要注意其他的相關風險以及我國期貨市場缺乏做市商制度而帶來的流動性風險。

一、直接賣空股指期貨

如果基金的走勢與股票指數完全吻合，那么只需賣出相同標的數額的股指期貨，假設基金恰好為1個單位的股票指數，價格為S。元，那么只需賣出標的物為1單位股票指數的股指期貨，價格為S，其中r為無風險利率，T為股指期貨的到期時間。股票指數的價格與股指期貨的價格之間具有同向變化的聯動關系，在T時刻，假設股票指數的價格變為S元，則股指期貨的價格收斂為S，此時基金與股指期貨空頭構成的投資組合的價值。如果基金的走勢與股票指數不完全吻合，基金收益率相對于股票指數收益率的敏感性為B，那么只需要賣出B倍的股指期貨即可。

這種避險策略是利用股指期貨的價格與市場股票指數同向變動，從而賣空股指期貨對沖掉基金的系統風險。如果基金所選取的股票比市場股票指數表現更好，在單指數模型中具有正的a值，那么通過這種策略可以分離出系統風險而獲得比無風險利率更高的收益。

但是，這種方法雖然規避了市場股票指數下跌的風險，但也使得基金不能享受市場股票指數上升帶來的好處。

二、動態復制看跌期權的多頭

(一)用標的股票和無風險證券復制看跌期權

我們先來看基金由一只不分紅股票構成的情況。由Black－Scholes期權定價的推導過程可知，當股票價格服從幾何布朗運動時，可以用股票和以該股票為標的物的看跌期權動態復制無風險證券，那么相應的，也可以用股票和無風險資產動態復制看跌期權。

用Delta份股票和無風險證券來復制看跌期權，但是，Delta值隨時間和標的物股票價格的變化而不斷變化，因此隨著Delta的變化要不斷調整賣空股票的數量。

這種動態策略能夠起到與購買看跌期權類似的效果，這是注：本文得到國家自然科學基金(項目編號70273016)的支持。因為：期初，Delta介于0和－1之間，因此要以當期價格賣空Delta股股票，所得金額用于購買無風險證券并獲得利息收入。假設股票價格不斷下跌，由S。下跌到ST，S

我們用隨機模擬的方法舉一個具體的例子來復制股票的看跌期權。假設t＝0時股票價格So＝50，無風險利率r＝0.05，股票價格服從幾何布朗運動，其中u＝0.1，c＝0.2。隨機模擬得到股票價格運動的不同路徑(path)，如圖1所示。

假設需要動態復制期限為12周的看跌期權，即T=12/53≈0.23。用Black－Scholes期權定價公式計算得到購買這樣一個看跌期權的成本為p＝1.63。動態復制的過程取dt＝1/52，每周調整一次。取圖中粗線所示的兩條股票價格運動路徑來分析復制看跌期權的具體過程。復制的過程及盈虧情況見表1和表2。0.433股股票，收到現金21.66(為50×0.443)，投資于無風險資產。一周后，股票價格下跌為49.75，Delta降為－0.457，要再賣空0.024(為0.457－0.433)股股票，收到現金1.193(為0.024×49.75)，一周內還會收到投資于無風險資產的利息收入0.021，累計收益為22.88(為21.66＋1.193＋0.021)。這樣到期末，累計收益為48.24，累計賣空1股股票，期末的股價為42.45，期末凈收益為5.79(為48.24－42.45)。如果是期初購買看跌期權，期末盈利為7.55(為50－42.45)，其差值1.76(為7.55－5.79)就是動態復制看跌期權的成本接近于。

表2的過程類似，所不同的是，由于期末股價高于執行價，看跌期權處于無價值的狀態，Delta為O，累計買賣的股票數為0，動態復制看跌期權的成本為1.73。

如果縮短動態調整的周期，加快調整的頻率，那么動態復制看跌期權的成本將更加接近于1.65。如果考慮動態調整過程中買賣股票的手續費，加快調整的頻率會增加手續費成本。

(二)用股指期貨動態復制股票指數看跌期權

股票類基金一般都是由分散化的股票組合構成，可以類似

的用買賣股票組合的辦法動態復制該股票組合的看跌期權來規避下跌風險，但是，不斷的買賣一籃子股票的交易成本是相當高的，使得這種方法很難得到實際應用。股指期貨的推出能夠解決這個問題，買賣股指期貨的成本相對要小得多，能夠使得動態調整的成本降低為原來的十分之一。基金可以利用股指期貨與股票指數、股票指數與基金之間的價格聯動關系，通過動態調整買賣股指期貨的數量來構造股票指數看跌期權，為基金對沖掉下跌風險。不考慮股利，股指期貨與股票指數的價格之間的關系，因此，期初賣出份股指期貨，并不斷的動態調整便可復制出股票指數看跌期權。如果基金收益率相對于股票指數收益率的敏感性為β，那么將原先買賣股指期貨的數量乘以β即可。

這種風險管理方法實際上就是投資組合保險(PortfolioInsurance)，在美國80年代早期和中期曾經非常成功，大約有600億到900億美元的股票基金都使用了這一方法管理下跌風險。但是，這種避險策略自身也存在一定的風險。

三、動態復制避險策略的風險

(一)內在風險

1．動態復制看跌期權的成本會隨股票價格實際運動路徑的不同而不同

假設股票價格的確服從幾何布朗運動，即路徑是處處連續的，對Delta做的是高頻率的(可以看作是連續的)調整，而且不考慮交易成本。實際實現的股票價格運動過程存在許多種不同的路徑(如圖1所示)，考慮兩種極端的情景，在情景a下，股票價格從50元逐漸下降到40元，在情景b下，股票價格劇烈上下波動后從50元變為40元，注意，這兩種路徑下股票價格服從相同的幾何布朗運動，只是實現的實際路徑不同。如果動態復制執行價為50的看跌期權，那么在情景b下，動態復制看跌期權需要付出較大的成本。

復制該看跌期權的過程是：在期初以50元每股的價格賣出股該股票，收到該Deltao介于－1到0之間。隨著股票價格的變化，Delta也發生變化，股價上升時，Delta增大，買入一部分的該股票，股價下跌時，Deha變小，賣出一部分該股票。情景a和b下，最終期權到期時股價為40，小于執行價格50，因此期末的Delta都為－1，也就是在期末累計賣空1股股票。

在情景a下，股價逐漸從50下降到40，Delta逐漸由Delta下降到-1，也就是要以從50到40逐漸下降的價格逐漸的賣出另外的(1-IDelta01)股股票。期末時累計賣空1股股票的價值為一40，累計收到的金額為期初的加上以從50到40逐漸下降的價格逐漸的賣出另外的(1－IDelta01)股股票的收入再加上一些利息收入，假設這個總收益為g，那么期末的營利為u＝g－40，如果擁有的是1股股票的看跌期權，那么期末的營利為50－40＝10，10-u＝50－g就是人工構造該期權所花費的成本。

在情景b下，股價波動較厲害，Delta相應也有較大的波動，最終值為－1，在這個動態調整的過程中，股價如果下跌到更高的價格，Delta減小，要以這個更低的價格再賣出一部分股票，如果股價之后又上升了，Delta增加，要以這個高的價格再買人一部分股票，高價買入低價賣出會帶來成本，這樣，賣出另外(1－Delta01)股股票的收益就會遠遠低于情景a下的收入。賣出的股票和買入的股票累計到一起，期末仍是總共賣出了1股股票，期末價值－40元，但賣出這些股票所收到的金額卻低于情景a。因此動態復制該期權所花費的成本就高于情景a了。

2．股票價格發生大幅跳躍

在上面的分析過程中，我們假設股票價格服從幾何布朗運動，這是一個連續的隨機過程，股票價格的運動路徑是處處連續的，動態調整的時間間隔要足夠小，來適應Delta的變化。但事實上，股票價格的實際運動過程是離散的，如果發生較大幅度的價格跳躍，動態復制的過程就是不完美的，不能及時跟上Delta的變化，這樣就會產生額外的損失。

3．指數期貨理論上和實際上的價格偏差帶來的基點差風險

這是利用股指期貨動態復制股票指數看跌期權時要承擔的額外風險。一般情況下，這種風險是很小的，但在某些極端情況下，比如交易系統擁堵或崩潰，導致期貨和現貨之間的套利機制無法建立時，這種基點差風險就會變得很大。

(二)外在風險

1．動態復制風險管理方法的應用廣泛程度

如果只有個別的股票市場基金采用這種利用股指期貨動態復制看跌期權的風險管理方法，那么只要市場不發生劇烈的跳躍性波動，那么這種風險管理方法應該是非常有效的。但是，如果眾多的股票市場基金都采用這種方法管理風險，就很有可能會使之失效。在1987年10月美國股票市場崩潰前，非常多的基金經理采用這種動態復制看跌期權的策略，當市場上升時，他們購買股票或股指期貨，當市場下跌時賣出股票或股指期貨。這使得市場非常不穩定，股價的微小下跌就會掀起賣出股票的浪潮，這又會使得市場進一步下跌，因此加劇了市場的崩潰，使得這種動態復制的風險管理方法失效。

實際上，這并不是說這種方法本身有問題，任何一項單獨看起來行之有效的交易策略，如果大家都采用，往往就會變得非常危險。

因此，如果我國的股票市場基金計劃采用這種利用股指期貨動態復制看跌期權的風險管理方法，除了充分了解技術細節，合理選擇動態調整的頻率之外，還應該了解其他基金是否也都計劃采用這種方法。如果大多是基金都不愿采用，那么這種方法就非常值得考慮。

2．我國期貨市場缺乏做市商制度而產生的流動性風險

做市商制度的作用主要體現在為市場提供即時性的報價服務，維持良好的市場流動性。但是目前，我國期貨市場采用的是電子連續競價的價格撮合機制。這樣，當市場發生價格波動，需要動態調整股指期貨持倉量時，當市場缺乏流動性，或大量投資者都集中于單方向的交易時，就有可能無法及時地調整持倉量，造成損失。

篇（5）

本大綱包括商業銀行風險管理基礎、商業銀行風險管理基本架構、信用風險管理、市場風險管理、操作風險管理、流動性風險管理、聲譽風險和戰略風險管理、監管要求與市場約束等八個部分。大綱從商業銀行風險管理的基本概念和基本架構入手，著重突出信用、市場、操作三大風險的識別、計量、監測與控制的技能知識，并考察流動性風險、聲譽風險和戰略風險等基本知識，最后從理念、機制和方法等角度對商業銀行監管和市場約束作了要求。

與2006年考試大綱相比，本次考試大綱的修訂主要表現在以下幾個方面：

結構調整

原大綱由六章組成，新大綱由八章組成，主要是將原大綱中的第一章和第五章進行了拆分和合并。對原考綱的調研意見反映，風險管理基本架構不應包含在風險管理的基礎知識中，修訂后更便于大家對風險管理認識的深化和全面理解。根據商業銀行風險管理發展的實際，目前大多數同業已將國家風險管理納入到信用風險管理中，將法律風險管理納入到操作風險管理中，據此，我們將風險管理基本框架在新大綱中單獨成章；將國家風險管理合并到信用風險管理中，將法律風險管理合并到操作風險管理中；同時，為了體現流動性風險管理的重要性，我們還將流動性風險管理也單獨成章。

內容變化

一方面，對原考綱的調研反映出，風險管理的基礎部分應增加風險量化的基礎知識和內容，據此，我們在第一章中增加了兩節，一節是風險管理常用的概率統計知識，一節是風險管理的數理基礎，這兩節中由原考綱的部分內容及新增內容組成；另一方面，雖然現階段我國商業銀行面臨的流動性風險不大，但是，由于流動性風險是商業銀行面臨的一個永恒風險，根據商業銀行風險管理實際情況和需要，我們對有關內容也進行了充實。

邏輯優化

關于信用風險管理，調研反映，原大綱的第二節和第三節邏輯性不強，與實際操作差距較大，為此，在新大綱中，我們對原大綱中的信用風險評估與計量、信用風險控制等內容進行了歸納、重組，并增加了與實際操作關聯度較大的內容，主要是將各種信用風險管理模型和技術納入到客戶信用評級、債項評級以及組合信用風險度量中，并增加了國家風險評級和新資本協議下信用風險的量化。同時，將信用風險控制的內容按管理流程重新組合成限額管理、信貸審批、貸后管理、經濟資本配置、資產證券化與信用衍生產品五節。

關于市場風險管理，為了更加突出重點，我們將第一節的資產分類從第一部分調整到第三部分；為了強調各種計量方法的同等重要性，將原大綱中的第二節的第二、第三部分進行了合并，統一稱為市場風險計量方法；為了強調經濟資本配置在市場風險管理中的重要作用，我們將有關內容從第三節第三部分中分離出來，單獨形成第四部分。

篇（6）

一、試題特點分析

本次考試命題較為全面客觀地反映了教材及其考試大綱的要求，考核了考生掌握知識的水平、分析問題的能力和作為注冊會計師所具備的實際執業能力，相對而言是一次比較適宜的命題考試。從《公司戰略與風險管理科》的試題來看，其具有以下方面的特點：

一是全面考核、重點突出，緊密圍繞注冊會計師考試大綱的要求，從基本概念和基礎知識出發。考慮到本科目今年首次作為全國注冊會計師考試的實際情況，從難易程度分析，該科目試題命題的中度，難易程度掌握得較為得當，測試了考生是否具備注冊會計師所需的同公司戰略與風險管理相關的基本知識和能力。從命題范圍和各部分比例來看，本科目試題基本涵蓋了考試大綱所確定的公司戰略與風險管理這兩個部分的考試范圍，并且這兩部分的內容比重大體適當(相對而言，公司戰略的比重略微大一點)。試題對每一部分的重點掌握得當，較為突出地反映了公司戰略、風險管理各部分的中心內容。這主要體現在對基本概念、名詞術語以及人物觀點思想等方面的命題上，側重運用性的知識點考察，如對SWOT分析法的考察、內部控制的理解和運用、風險類型等等，他們占試題基礎部分的比重較大，這一點從客觀試題中看得非常明顯，從試題的難易程度分析，這一類試題如果能夠認真領會掌握教材及其大綱要領，考生是能較為容易地回答出來的。

二是重視測試考生對知識的理解、實際應用和職業能力的需要，同時又能聯系實際，在一定程度上能夠與注冊會計師的實際業務相聯系。這一點相對于前面第一條，即基礎知識的掌握運用而言，是較有難度的，它測試考生是否具有成為一名注冊會計師的基本執業能力。而這些能力的形成和發揮是一個綜合的過程，它既包括有無堅實的基礎知識和靈活全面的掌握知識，更主要的是測試了考生具備運用基礎知識判斷問題、分析問題和解決問題的能力。這些試題的難度是遞進的，它們一般體現在是否能具有從所提供的試題信息中識別相關信息并根據這些信息進而做出正確的判斷和選擇。這些試題初看，似乎是教材中的“原話”內容表述，但細細一看，似乎又是不熟悉的，它們略微高于教材。如試題第一題目中的第1、23、13、16、19、21、23等等，第二大題中的第1、2、3、4、5、6、7、8、10、13、14、15、16等等。這種考察考生從復雜變化的信息中(抑或人為的增加迷惑考生的因素)，能透過現象做出判斷的能力是依賴于對基本概念和知識的掌握、理解，只有在這一基礎和前提上，才能正確運用。這也提醒考生在復習中，要想培養一種發現問題，并按一定的工作程序解決問題的能力，就必須認認真真地掌握教材及其考試大綱中的要求。此外，要求考生能夠以合適的角色并根據這一角色的要求，用簡明扼要的方式提出建議、觀點和意見，也是考察學生的一個能力。比如第三大題中所提的兩問，即根據命題者提供的一些信息，來做出判斷。本題中要求考生能夠做出：判斷甲公司上述有關內部審計部門的設置是否恰當，并簡要說明理由；假設考生是甲公司內部審計部門負責人，考生在招聘內部審計人員時將從哪些方面考察候選人是否具備所需的要求。這實際上考察了考生是否懂得考生所掌握的相關知識以及應具備的職業道德和掌握相關的分析問題、解決問題的能力等。這在簡答題、綜合題中是較為明顯的，這些試題要求考生經過所學知識的分析，具有一定的基礎知識、實踐經驗、較強的分析判斷和解決問題的能力，否則將很難準確、全面地發現存在的問題。

三是體現及時掌握新知識新內容，實現知識更新的要求。堅持終身學習，有較強的知識更新能力是對注冊會計師在市場經濟條件下不因技術不斷變革而落伍的基本素質要求之一。時代的要求給注冊會計師及時更新知識提出了更高的要求和挑戰，特別是相關領域所涉及的新知識，公司戰略與風險管理是一門綜合性強、涉及學科較多的課程，因此掌握并回答好本科目試題對考生而言，并非易事。本年度考試中對新知識、新內容理解和掌握程度的試題也占據了一定的比重，如結合金融危機、人民幣和美元匯率等出的一些題目體現了這一特點，這些試題源于教材又高于教材。如果考生的運用教材知識的能力較強，對于上述問題的解答將會變得比較容易。

在《公司戰略與風險管理》科目中，還特別強調考察考生能否綜合運用多種知識和技能去分析問題和解決問題，這特別體現在第三大題，提出考生可用英文回答，分數要略高于漢語回答。這既有一定的難度，又為考生提供了一定的發揮空間。對于習慣漢語回答問題，分析判斷問題的考生這是有一定難度的，也是富有挑戰性的。

二、試題題型、分值及考察能力分析

忪司戰略與風險管理》作為一門高度綜合性的課程，有別于其他注會課程，不只是狹窄地集中于某一領域，而是跨越了企業經營和管理的整個范疇，重點研究和解決企業長遠性、全局性的戰略和風險管理問題。增設《公司戰略和風險管理》這一科目，就是為了使參加注冊會計師考試的學員了解戰略管理和風險管理的相關理論知識，掌握戰略管理、風險管理的過程和戰略制定的方法，學會如何制定戰略以及成功地實施戰略管理和風險管理。

上述要求從2009年度注冊會計師考試《公司戰略與風險管理》科目試題中，鮮明地體現出來。本年度試題題型分析，單項選擇題共26個小題，計26分；多項選擇題16個小題，計24分。上述兩大題合計50分。其余為客觀試題，其中第三大題4個小題，計20分，其中第1和第2小題如果采用英文回答可比漢語多5分。后兩個小題各5分，計10分。第四大題為主觀性綜合試題共1個大題，計30分。從上述題型結構及分值來看，既強調基礎知識，更強調知識的運用和綜合能力。有關考試題型、分值安排和知識考點的情況，歸納如表1所示：

結合考試大綱要求和本年度的命題，以看到本科目對于考生的知識能力可以分為由低到高的三個等級，由易到難分別是：專業知識能力、基本應用能力和綜合運用能力。從本年度的試題構成來看，也體現了這樣的安排。這三方面的能力和知識構成如同地核到地幔的向外擴展一樣，三層圓代表知識核心、知識中層和

知識的外層。如圖1所示：

據筆者統計，這三種能力的測試中，較多的是第二種能力的測試，其次是第三種能力的測試，第一種能力的測試比重并不是很高。可以預見，隨著以后注冊會計師考試中《公司戰略與風險管理》科目的成熟和完善，該趨勢還會加強。

三、課程復習建議

《公司戰略與風險管理》這門課程，在掌握基本知識和理論的前提下，考生需要從應試的角度進行學習和提高。參加了注會考試的學員可能體會到，《公司戰略與風險管理課程》相對于其他注冊會計師考試的課程而言似乎相對容易一些，但事實上，真正要掌握這門課程并非易事，它的困難主要體現在實踐和應用上。如何在學習中、在實踐中提升公司戰略與風險管理的境界、意識和理念是十分重要的。為了較好地掌握該門課程，建議采用如下的學習方法：

一是理解和掌握每章的基礎理論知識。考生在復習中要注意結合案例，來理解每章的相關知識和理論，并做到融會貫通。要像大家兒時玩的積木和魔方兩種游戲一樣，把知識點能夠從不同的側面、不同的角度進行堆積搭配，從不同的視角進行審視、分析和思考。長期下去，堅持不懈，相信考生對教材基本知識點的掌握一定會與日俱增，不斷提高。

篇（7）

(一)全面考核、重點突出，緊密圍繞大綱要求從基本概念和基礎知識出發。考慮到本科目作為全國注冊會計師考試的實際情況。考生要注意難易程度的把握，重在掌握注冊會計師所需的同《公司戰略與風險管理》相關的基本知識和能力。從去年本科目試題的情況來看，它基本涵蓋了考試大綱所確定的公司戰略與風險管理這兩個部分的考試范圍，并且這兩部分的內容比重大體適當(相對而言，公司戰略的比重略微大一點)。試題對每一部分的重點掌握得當，較為突出地反映了公司戰略、風險管理各部分的中心內容。這主要體現在對基本概念、名詞術語等方面的命題上，側重運用性的知識點考察，如對swot分析法的考察、內部控制的理解和運用、風險類型等等，他們占試題基礎部分的比重較大，這一點從客觀試題中看得非常明顯。

(二)重視知識理解、實際應用及職業能力需要。同時聯系實際這一點相對于基礎知識的掌握運用而言，是較有難度的，它測試考生是否具有成為一名注冊會計師的基本執業能力。而這些能力的形成和發揮是一個綜合的過程，它既包括有無堅實的基礎知識和靈活全面的掌握知識，更主要的是測試了考生具備運用基礎知識判斷問題、分析問題和解決問題的能力。這些試題的難度是遞進的，它們一般體現在是否能具有從所提供的試題信息中識別相關信息并根據這些信息進而做出正確的判斷和選擇。這些試題猛一看，似乎是教材中的“原話”內容表述，但細細一看，似乎又是“陌生”的，它們略微高于教材。考生在復習中，要想培養一種發現問題，并按一定的工作程序解決問題的能力，就必須認認真真地掌握教材及其考試大綱中的要求。此外，要求考生能夠以合適的角色并根據這一角色的要求，用簡明扼要的方式提出建議、觀點和意見，也是考察學生的一個能力。許多試題實際上是在考察考生是否懂得考生所掌握的相關知識以及應具備的職業道德和掌握相關的分析問題、解決問題的能力等。這在簡答題、綜合題中是較為明顯的，這些試題要求考生經過所學知識的分析，具有一定的基礎知識、實踐經驗、較強的分析判斷和解決問題的能力，否則將很難準確、全面地發現存在的問題。

(三)掌握新知識、新內容，實現知識更新的需求堅持終身學習，有較強的知識更新能力是對注冊會計師在市場經濟條件下不因技術不斷變革而落伍的基本素質要求之一。時代的要求給注冊會計師及時更新知識提出了更高的要求和挑戰，特別是相關領域所涉及的新知識，公司戰略與風險管理是一門綜合性強、涉及學科較多的課程，因此掌握并回答好本科目試題對考生而言，并非易事。本年度考試中對新知識、新內容理解和掌握程度的試題也占據了一定的比重，如結合金融危機、人民幣和美元匯率等出的一些題目體現了這一特點，這些試題源于教材又高于教材。如果考生的運用教材知識的能力較強，對于上述問題的解答將會變得比較容易。另外，在本科目的考試中，還特別強調考察考生能否綜合運用多種知識和技能去分析問題和解決問題。

二、掌握合理學習方法的建議

結合考試大綱要求和本年度的命題，可以看到本科目對于考生的知識能力可以分為由低到高的三個等級，由易到難分別是：專業知識能力、基本應用能力和綜合運用能力。從本年度的試題構成來看，也體現了這樣的安排。這三方面的能力和知識構成如同地核到地幔的向外擴展一樣，三層圓代表知識核心、知識中層和知識的外層。如圖1所示。筆者認為，這三種能力的測試中，較多的是第二種能力的測試，其次是第三種能力的測試，第一種能力的測試比重并不是很高。可以預見，隨著以后注冊會計師考試中《公司戰略與風險管理》科目的成熟和完善，這個趨勢還會加強。雖然從表面來看，《公司戰略與風險管理課程》相對于其他注冊會計師考試的課程而言似乎容易一些，但真正要掌握這門課程并非易事，其困難主要體現在實踐和應用上。如何在實踐中提升公司戰略與風險管理的境界、意識和理念是十分重要的。為較好地掌握該門課程，建議采用學習方法如下：

(一)理解和掌握每章的基礎理論知識考生在復習中要注意結合案例，來理解每章的相關知識和理論，并做到融會貫通。把知識點能夠從不同的側面、不同的角度進行堆積搭配，從不同的視角進行審視、分析和思考。長期下去，堅持不懈，相信考生對教材基本知識點的掌握一定會與日俱增，不斷提高的。

(二)梳理和總結各章要點在通讀教材的基礎上，結合各章考試大綱要求及習題能夠認真練習，要針對各章的知識點，對每章內容進行梳理、回顧和總結。

篇（8）

(一)全面考核、重點突出，緊密圍繞大綱要求從基本概念和基礎知識出發。考慮到本科目作為全國注冊會計師考試的實際情況。考生要注意難易程度的把握，重在掌握注冊會計師所需的同《公司戰略與風險管理》相關的基本知識和能力。從去年本科目試題的情況來看，它基本涵蓋了考試大綱所確定的公司戰略與風險管理這兩個部分的考試范圍，并且這兩部分的內容比重大體適當(相對而言，公司戰略的比重略微大一點)。試題對每一部分的重點掌握得當，較為突出地反映了公司戰略、風險管理各部分的中心內容。這主要體現在對基本概念、名詞術語等方面的命題上，側重運用性的知識點考察，如對swot分析法的考察、內部控制的理解和運用、風險類型等等，他們占試題基礎部分的比重較大，這一點從客觀試題中看得非常明顯。

(二)重視知識理解、實際應用及職業能力需要。同時聯系實際這一點相對于基礎知識的掌握運用而言，是較有難度的，它測試考生是否具有成為一名注冊會計師的基本執業能力。而這些能力的形成和發揮是一個綜合的過程，它既包括有無堅實的基礎知識和靈活全面的掌握知識，更主要的是測試了考生具備運用基礎知識判斷問題、分析問題和解決問題的能力。這些試題的難度是遞進的，它們一般體現在是否能具有從所提供的試題信息中識別相關信息并根據這些信息進而做出正確的判斷和選擇。這些試題猛一看，似乎是教材中的“原話”內容表述，但細細一看，似乎又是“陌生”的，它們略微高于教材。考生在復習中，要想培養一種發現問題，并按一定的工作程序解決問題的能力，就必須認認真真地掌握教材及其考試大綱中的要求。此外，要求考生能夠以合適的角色并根據這一角色的要求，用簡明扼要的方式提出建議、觀點和意見，也是考察學生的一個能力。許多試題實際上是在考察考生是否懂得考生所掌握的相關知識以及應具備的職業道德和掌握相關的分析問題、解決問題的能力等。這在簡答題、綜合題中是較為明顯的，這些試題要求考生經過所學知識的分析，具有一定的基礎知識、實踐經驗、較強的分析判斷和解決問題的能力，否則將很難準確、全面地發現存在的問題。

(三)掌握新知識、新內容，實現知識更新的需求堅持終身學習，有較強的知識更新能力是對注冊會計師在市場經濟條件下不因技術不斷變革而落伍的基本素質要求之一。時代的要求給注冊會計師及時更新知識提出了更高的要求和挑戰，特別是相關領域所涉及的新知識，公司戰略與風險管理是一門綜合性強、涉及學科較多的課程，因此掌握并回答好本科目試題對考生而言，并非易事。本年度考試中對新知識、新內容理解和掌握程度的試題也占據了一定的比重，如結合金融危機、人民幣和美元匯率等出的一些題目體現了這一特點，這些試題源于教材又高于教材。如果考生的運用教材知識的能力較強，對于上述問題的解答將會變得比較容易。另外，在本科目的考試中，還特別強調考察考生能否綜合運用多種知識和技能去分析問題和解決問題。

二、掌握合理學習方法的建議

結合考試大綱要求和本年度的命題，可以看到本科目對于考生的知識能力可以分為由低到高的三個等級，由易到難分別是：專業知識能力、基本應用能力和綜合運用能力。從本年度的試題構成來看，也體現了這樣的安排。這三方面的能力和知識構成如同地核到地幔的向外擴展一樣，三層圓代表知識核心、知識中層和知識的外層。如圖1所示。筆者認為，這三種能力的測試中，較多的是第二種能力的測試，其次是第三種能力的測試，第一種能力的測試比重并不是很高。可以預見，隨著以后注冊會計師考試中《公司戰略與風險管理》科目的成熟和完善，這個趨勢還會加強。雖然從表面來看，《公司戰略與風險管理課程》相對于其他注冊會計師考試的課程而言似乎容易一些，但真正要掌握這門課程并非易事，其困難主要體現在實踐和應用上。如何在實踐中提升公司戰略與風險管理的境界、意識和理念是十分重要的。為較好地掌握該門課程，建議采用學習方法如下：

(一)理解和掌握每章的基礎理論知識考生在復習中要注意結合案例，來理解每章的相關知識和理論，并做到融會貫通。把知識點能夠從不同的側面、不同的角度進行堆積搭配，從不同的視角進行審視、分析和思考。長期下去，堅持不懈，相信考生對教材基本知識點的掌握一定會與日俱增，不斷提高的。

(二)梳理和總結各章要點在通讀教材的基礎上，結合各章考試大綱要求及習題能夠認真練習，要針對各章的知識點，對每章內容進行梳理、回顧和總結。

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(一)全面考核、重點突出，緊密圍繞大綱要求從基本概念和基礎知識出發。考慮到本科目作為全國注冊會計師考試的實際情況。考生要注意難易程度的把握，重在掌握注冊會計師所需的同《公司戰略與風險管理》相關的基本知識和能力。從去年本科目試題的情況來看，它基本涵蓋了考試大綱所確定的公司戰略與風險管理這兩個部分的考試范圍，并且這兩部分的內容比重大體適當(相對而言，公司戰略的比重略微大一點)。試題對每一部分的重點掌握得當，較為突出地反映了公司戰略、風險管理各部分的中心內容。這主要體現在對基本概念、名詞術語等方面的命題上，側重運用性的知識點考察，如對swot分析法的考察、內部控制的理解和運用、風險類型等等，他們占試題基礎部分的比重較大，這一點從客觀試題中看得非常明顯。

(二)重視知識理解、實際應用及職業能力需要。同時聯系實際這一點相對于基礎知識的掌握運用而言，是較有難度的，它測試考生是否具有成為一名注冊會計師的基本執業能力。而這些能力的形成和發揮是一個綜合的過程，它既包括有無堅實的基礎知識和靈活全面的掌握知識，更主要的是測試了考生具備運用基礎知識判斷問題、分析問題和解決問題的能力。這些試題的難度是遞進的，它們一般體現在是否能具有從所提供的試題信息中識別相關信息并根據這些信息進而做出正確的判斷和選擇。這些試題猛一看，似乎是教材中的“原話”內容表述，但細細一看，似乎又是“陌生”的，它們略微高于教材。考生在復習中，要想培養一種發現問題，并按一定的工作程序解決問題的能力，就必須認認真真地掌握教材及其考試大綱中的要求。此外，要求考生能夠以合適的角色并根據這一角色的要求，用簡明扼要的方式提出建議、觀點和意見，也是考察學生的一個能力。許多試題實際上是在考察考生是否懂得考生所掌握的相關知識以及應具備的職業道德和掌握相關的分析問題、解決問題的能力等。這在簡答題、綜合題中是較為明顯的，這些試題要求考生經過所學知識的分析，具有一定的基礎知識、實踐經驗、較強的分析判斷和解決問題的能力，否則將很難準確、全面地發現存在的問題。

(三)掌握新知識、新內容，實現知識更新的需求堅持終身學習，有較強的知識更新能力是對注冊會計師在市場經濟條件下不因技術不斷變革而落伍的基本素質要求之一。時代的要求給注冊會計師及時更新知識提出了更高的要求和挑戰，特別是相關領域所涉及的新知識，公司戰略與風險管理是一門綜合性強、涉及學科較多的課程，因此掌握并回答好本科目試題對考生而言，并非易事。本年度考試中對新知識、新內容理解和掌握程度的試題也占據了一定的比重，如結合金融危機、人民幣和美元匯率等出的一些題目體現了這一特點，這些試題源于教材又高于教材。如果考生的運用教材知識的能力較強，對于上述問題的解答將會變得比較容易。另外，在本科目的考試中，還特別強調考察考生能否綜合運用多種知識和技能去分析問題和解決問題。

二、掌握合理學習方法的建議

結合考試大綱要求和本年度的命題，可以看到本科目對于考生的知識能力可以分為由低到高的三個等級，由易到難分別是：專業知識能力、基本應用能力和綜合運用能力。從本年度的試題構成來看，也體現了這樣的安排。這三方面的能力和知識構成如同地核到地幔的向外擴展一樣，三層圓代表知識核心、知識中層和知識的外層。如圖1所示。筆者認為，這三種能力的測試中，較多的是第二種能力的測試，其次是第三種能力的測試，第一種能力的測試比重并不是很高。可以預見，隨著以后注冊會計師考試中《公司戰略與風險管理》科目的成熟和完善，這個趨勢還會加強。雖然從表面來看，《公司戰略與風險管理課程》相對于其他注冊會計師考試的課程而言似乎容易一些，但真正要掌握這門課程并非易事，其困難主要體現在實踐和應用上。如何在實踐中提升公司戰略與風險管理的境界、意識和理念是十分重要的。為較好地掌握該門課程，建議采用學習方法如下：

(一)理解和掌握每章的基礎理論知識考生在復習中要注意結合案例，來理解每章的相關知識和理論，并做到融會貫通。把知識點能夠從不同的側面、不同的角度進行堆積搭配，從不同的視角進行審視、分析和思考。長期下去，堅持不懈，相信考生對教材基本知識點的掌握一定會與日俱增，不斷提高的。

(二)梳理和總結各章要點在通讀教材的基礎上，結合各章考試大綱要求及習題能夠認真練習，要針對各章的知識點，對每章內容進行梳理、回顧和總結。

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作為金融工程專業的主要專業課程，金融風險管理的教學一直是以課堂教學為主。金融風險一般是針對金融機構如銀行、保險公司及證券公司所面臨的信用風險、流動性風險、利率風險、匯率風險、操作風險以及其他相關金融風險。單從老師的“教”很難讓學生掌握基本管理方法，應該讓學生以“學”的方式促進學生對基本知識點靈活掌握，讓學生更能自主的發現問題以及解決問題[2]。金融工程專業是一門建立在金融學、數學、計算機基礎上的學科，以研究金融衍生品為主，以工程學原理、系統學原理為理論基礎，以專業構建和完善金融體系為目標，是一門系統研究虛擬市場的專業[2]，對實際操作方面是有做相應教學要求。現有的金融風險管理教學中也缺少實踐教學環節，學生只掌握了理論基礎卻無法再實際中應用，這也是現行教學方式所存在的另一方面的問題。所以，教學改革必須從這幾個方面入手。

二、教學方式改革初探

（一）改進理論教學方式

理論教學是學習任何一門學科的基石，沒有理論學習就不具備實踐基礎。一般理論教學往往枯燥無味，如何讓學生產生學習興趣、讓學生能自主學習一直是目前高校理論教學的短板。專業課大多設置在第三學期以后，這也就意味著學生掌握基礎課程之后，有能力參與專業課的學習與研究。所以，理論教學除了注重教授教材知識外，還需要調動起學生的求知積極性，教學方法上采用多樣式的教學方法如案例式、參與式以及探討式教學。例如，在講授金融風險種類時，可以精選國內外相關實際案例，通過案例分析讓學生結合所學內容更清楚判別金融風險種類。教材內容多數屬于滯后信息，而現在的本科學生大多屬于信息化意識較強的90后，如果只按照滯后信息灌輸教學內容很難吸引到學生的學習興趣。案例式教學方法主要是讓學生們在案例分析的過程中找到積極參與的樂趣，通過閱讀查詢大量相關信息也可以讓學生更為全面的了解金融行業相關風險管理知識，讓學生從被動的“要我學”轉變成主動的“我要學”。“參與式”教學是一種由學生主動參與教學活動和教學過程的教學方式，其特點是改變教師一言堂的教學形式和學生被動學習的教學定位[3]。三人行必有我師的思想也可以積極運用到教學過程中來，教學最重要是需要學生的自主“學”，而學生最大的優勢在于他們能多方位的發現新信息化時代里的新知識。因此，互學型的參與式教學會使學生更有信心參與學習并為以后深入的研究學習打下基礎。在改變現有教學方式的同時，也應當多借鑒國外大學經驗及教學理念，如CDIO理念也可以積極應用于金融風險管理教學方式之中。CDIO教學思想起源于美國麻省理工和瑞士皇家工學院從2000年開始研究的新型教學理念。CDIO主要代表構思（Conceive）、設計（Design）、實現（Implement）和運作（Operate），主要是提倡以培養學生能力為核心、以實踐為載體的新型教育理念[4]。雖然CDIO教學理念多適用于工科專業，但金融工程專業也是具有理論與實踐結合的潛在熱門專業，因此，應該將此觀念應用于金融風險管理課程教學中去，培養學生更深層次的創新能力、個人能力以及與社會協調的能力。

（二）加強實踐教學

金融風險管理是一門與實際聯系緊密的學科。金融風險分為系統性風險和非系統性風險。從馬科維茨投資理論可以知道獲得高額收益回報就必須承擔一定風險，而這些風險都是無法通過分散化方式進行消除。所以必須認清風險以合理方法有效管理風險。金融風險管理的思想都是以量化風險的數理方式來進行管理，因此除了理論教學之外，也要加強實踐教學。比如精選金融風險建模相關教材便可以讓學生正在接觸到風險管理的實際工作中去。通過實踐上機課程讓學生們使用Excel、VBA等軟件學會量化信用風險的工具；通過股票、期貨風模擬交易讓學生了解股票市場以及其面臨的金融風險。通過一些實訓操作可以提高學生動手能力，也為畢業后從事金融相關聯專業打下前期基礎。

（三）課堂外學習

信息技術的發展也豐富了傳統教學方式，為學生提供了多渠道學習機會。金融風險管理屬于交叉學科，其中內容與金融學、投資學及期權期貨及其他衍生品等學科內容有重復部分。應鼓勵學生利用網絡平臺接觸相關的網絡公開課、慕課及微課等各種課外學習方式更全面的掌握金融風險管理相關知識。學校也可以多組織專家或者相關從業人員的主題講座，讓學生們能從實際出發了解學科，做到有的放矢的學習。除此之外，也可以在每學期組織研討會，找出與金融風險管理貼近的主題，讓學生們自主討論并從中拓展知識面。通過這些方式，讓學生產生興趣并且能培養學生的研究能力。

（四）豐富考評方式

在掌握基本知識的學習后，也需要用有效的方式檢驗學生掌握程度，通過考評也能及時為老師提供依據，可以提高教學效果。但單從幾次考試不能完全體現學生的學習效果，所以必須豐富考察形式。考評形式應多樣化，比如可以通過案例分析、討論課發言、期末考試、實驗報告等多種形式多方位考察學生。這樣便可以從基礎知識到分析能力等各個方面綜合評價學生，也可以培養和鍛煉學生的能力，達到人才培養目標。

三、結束語

教學改革是一個任重而道遠的過程。本文從理論教學、實踐教學、課堂外教學以及考評方式四個方面改善現有的教學模式，從理念到實際仍需要經歷推行磨合。總之，我們應該突破傳統，在各個方面完善金融風險教學，提高教學質量，使學生不但掌握了理論知識，也提升了實踐能力，培養出符合時代需求發展的金融風險管理人才。

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[中圖分類號]R473.71 [文獻標識碼]C [文章編號]1673-7210（2008）03（c）-142-02

Study on application effect of risk management in delivery room

LAI Rong-di

（Department of Nursing,Kaiping Maternal and Child Health Hospital,Kaiping 529300,China）

[Abstract] Objective：Discussion on the application effect of risk management in the nursing management in delivery room. Methods：The review analysis the reason of nursing defect with 36 examples in delivery room during 5 years， proposed corresponding measures with strengthens the safety management of nursing in delivery room， the risk management was implemened.Results：After the risk management was implementated ， the success rate of nursing quality was 100%; the rate of satisfaction of patients by 89.3% rises to 98.4% from December， 2005 to December，2007,the rate of dystocia dropped， the cases of normal labor grew steadily.Conclusion：The risk management in delivery room can raise the midwife's risk consciousness， make them to prevent nursing defecton their own initiative，it can enable the nursing quality in delivery room to guarantee.

[Key words] Delivery room；Risk management；Nursing management；Research

“醫院風險無處不在”已成為醫療界的共識，在我國醫療護理糾紛呈上升趨勢的情形下，風險管理作為一種先進的管理方式被廣泛應用于衛生管理領域。護理風險是指在護理工作中對病人、醫院工作人員、探視者造成的損害或被投訴的事件[1]。產房護理工作除具有一般護理風險的特性外，由于服務對象的特殊性，還具有風險高、類型復雜、危害嚴重的特點。鑒于此，我院于2005年12月~2007年12月，在產房護理管理中運用風險管理，查找工作中的薄弱環節并采取了有效干預，以增強助產士的風險防范意識，減少護理差錯和事故的發生率。

1資料與方法

1.1資料

2002年12月~2007年12月，護理部共收到產房呈報的護理缺陷36例，主要原因見表1。

由表1可見，導致護理缺陷發生的最主要的原因就是未嚴格執行三查七對制度。

1.2風險管理方法

1.2.1 成立產房護理風險管理小組設組長一名（護理部主任擔任），組員由產科護士長及帶教老師組成。主要職責：①每月召開例會，共同討論、分析并確認風險事件。②查找影響產房護理安全的因素。③制定風險干預措施，如修訂護士各班工作流程，制訂護理緊急風險預案、節假日護理安全管理規定等。④監督各位護士是否遵守操作規程，有無風險行為。

1.2.2制定護理風險管理制度和考核標準 針對影響產房護理安全的因素，結合本科實際情況，制定《責任助產工作流程》、《責任制助產士叫班指南》、《產程管理指引》、《機動班叫班制度》、《正常分娩接產流程》、《產后出血搶救流程》、《新生兒窒息搶救流程》、《羊水栓塞搶救流程》、《感染產婦用物處置流程》、《產房工作質量評分標準》等。產房風險管理小組，還負責監督和檢查護理記錄、消毒隔離、產程觀察質量、急救物品設備。做到每周檢查一次，發現問題及時向護理部反饋，制定改進措施。同時，護士長每周還不定期抽查，并運用激勵機制，獎懲兌現，激發助產士的工作熱情。

1.2.3加強助產專業培訓提高助產專業人員的風險防范意識，降低風險系數。①擇優上崗：讓具有愛心、細心、耐心、專科業務能力強，綜合素質高的助產士進入產房，要求助產士不僅需熟練掌握“三基”（基礎理論、基礎知識、基礎操作），還必須精通“三專”（專科理論、專科知識、專科操作）。②有計劃地進行專業知識技能培訓、復訓和考核：如拉瑪澤呼吸減痛技巧、護患溝通藝術、新生兒復蘇、產科急救技能、縫合技術等培訓。

1.2.4加大普法力度提升執法意識我們確定每周二為“學習日”，學習相關法律法規文件，如《醫療事故處理條例》、《醫療護理常規》，參加醫療、護理糾紛的個案分析會，使大家認識風險的存在，重視風險的防范，明確自身在保證產房護理質量和安全上的主體地位和作用，嚴格規范護理行為。

1.2.5實施人性化管理和服務推行“輕、誠、潔、精、清、切、高、親”一字規范服務理念，即：言語輕、服務誠、服裝潔、技術精、解釋清、關心切、素質高、面容親。

1.2.6規范操作流程包括以下幾點。①產程觀察處理：按《產程管理指引》嚴謹、細致、客觀動態進行分析，發現異常及時匯報處理，并做好各種意外情況的應急救治準備。②接產前：對母胎進行客觀評估，作好人員、物品、藥品、器械的充分準備，并與產婦進行有效溝通，爭取積極的配合。③接產中：嚴格無菌操作，安全助產，實施有效的新生兒復蘇搶救。④新生兒處理：注意保暖，動作輕柔，觀察細致，嚴格執行新生兒查對制度，認真核對性別，及時蓋產婦的手印和新生兒的足印，并為新生兒系手圈，防止脫落丟失，做好安全防范。⑤治療中：貫徹三查七對制度。緊急情況時，口頭醫囑必須大聲復述，核對無誤后執行。⑥ 護理文件書寫：實施“雙把關”，強調記錄時的客觀、及時、準確、無誤、完整，還要求在送回病房時做到嚴格核查。

1.2.7將產婦滿意度作為重要考核指標 產婦及其家屬的認可是對助產士工作最有力的評價，護士長每天查房聽取每一位產婦的意見，以便正確評估助產士工作，好的予以弘揚，不足之處予以糾正，不斷改進質量，并將考評結果記錄在案，作為晉升、晉級、評優的重要依據。

2結果

2.15年分娩數、難產率、滿意度比較

2002~2007年分娩數、難產率、滿意度比較見表2。從該表可見，分娩人數呈逐年上升、難產率呈逐年下降趨勢。產婦對護理人員的滿意度從2002年的86.2%上升至98.4%，2007年分娩數比2005年增長了47.1%，難產率則下降了11.1%。

2.2 5年產房常見護理缺陷的發生率比較

2002~2007年產房常見護理缺陷的發生率見表3。表中顯示出護理缺陷發生率呈逐年下降趨勢，從2005年的13.9%下降至2.8%。

3討論

加強風險管理是提高護理服務質量的有效途徑，風險管理的最終目的是減少護理差錯事故的發生，保證患者的生命安全及不必要的損失[2]。我院產房在實施風險管理的過程中，加強護理過程中一切不安全事件的管理，包括制定護理風險管理制度和考核標準；規范操作流程；加強助產專業培訓，提高風險防范意識，降低風險系數；加大普法力度，提升執法意識等，以增強護士的責任心、自律性和安全意識，從而減少護理失誤的發生數。產房通過實施兩年風險管理，取得了一定成效，真正做到了“母嬰安全，兒童優先”的服務宗旨，也提升了誠信科室品牌，取得了社會和經濟的雙贏。

產房工作的專業性、科學性、技術性很強，其護理安全應該得到每位護理管理者的重視，產房護理風險管理作為醫院風險管理的一部分，必須與醫院風險管理同步發展。

由于風險管理在我國起步較晚，理論和經驗均不完善，如何提高產房的科學化、規范化管理，找到一種既具共性又具個性的管理方法，為患者提供更加安全、優質、高效的護理服務，仍然是當今護理管理者需進一步研究和探討的問題。此外，產房護理風險管理作為醫院風險管理的一部分，只有在全面建立醫院風險管理的基礎上，才有可能取得較好的效果[3]，同時，只有護理風險管理得到了較好的發展，醫院風險管理才能日趨完善。

[參考文獻]

[1]鄒曉清. 風險管理在臨床護理管理中的運用[J].護理管理雜志，2003，3(6)：22.

[2]李亞潔，張立穎，李瑛，等.風險管理在護理管理中的應用[J].中華護理雜志，2004，39(12):918-920.