緒論：寫作既是個人情感的抒發(fā)，也是對學(xué)術(shù)真理的探索，歡迎閱讀由發(fā)表云整理的11篇消費金融行業(yè)市場范文，希望它們能為您的寫作提供參考和啟發(fā)。

篇（1）

消費金融是促進消費的一個重要引擎，也是各大金融機構(gòu)增值業(yè)務(wù)中的一個亮點。首先，消費金融可以從傳統(tǒng)金融和互聯(lián)網(wǎng)金融這兩個角度來看。艾瑞咨詢分析師李超告訴《經(jīng)濟》記者，傳統(tǒng)金融并不是消費金融里的領(lǐng)導(dǎo)者，因為它在很多風(fēng)控和消費場景的把控上并不是很強，傳統(tǒng)金融做消費金融和做傳統(tǒng)信貸并沒有太大區(qū)別。

而互聯(lián)網(wǎng)金融做消費金融一方面是為了迎合相關(guān)政策，另一方面，互聯(lián)網(wǎng)金融和消費金融服務(wù)的都是個人，個人風(fēng)險把控的能力會更強，而且互聯(lián)網(wǎng)金融的風(fēng)控理論都是創(chuàng)新的，它需要一些新的市場或人群來驗證自己的理論是否正確，然后通過一些數(shù)據(jù)的糾正來調(diào)控模型。另外，電商已經(jīng)興起，互聯(lián)網(wǎng)金融在這個環(huán)境下在消費金融領(lǐng)域布局其實是通過掌握消費資源去做消費信貸，其更傾向于J物不貸錢，這從風(fēng)控的角度上來講比傳統(tǒng)的信貸方式更進了一步。

最近幾年，互聯(lián)網(wǎng)金融的消費金融，如普惠金融，將以前大的金融機構(gòu)不關(guān)注的長尾消費群體納入消費信貸群體中。零點研究金融行業(yè)總經(jīng)理楊軼對《經(jīng)濟》記者表示，這對各大金融機構(gòu)產(chǎn)生了一些沖擊，但由于監(jiān)管和風(fēng)控等要求，這些群體目前還不在核心消費金融的消費群體中。

銀行是消費金融的主力軍，而銀行業(yè)致力于消費金融領(lǐng)域中的布局，政策放開是直接動因。2016年3月24日，中國人民銀行和銀監(jiān)會《關(guān)于加大對新消費領(lǐng)域金融支持的指導(dǎo)意見》，鼓勵有條件的銀行業(yè)金融機構(gòu)圍繞新消費領(lǐng)域設(shè)立特色專營機構(gòu)。據(jù)統(tǒng)計，目前國內(nèi)已有18家持牌消費金融機構(gòu)，其中銀行業(yè)占八成，即主出資人為銀行。易觀金融高級分析師王蓬博對《經(jīng)濟》記者表示，對銀行來說，開展消費金融業(yè)務(wù)主要目的還是為了擴大在消費信貸市場的影響，相對于其余互聯(lián)網(wǎng)消費金融平臺，銀行資金成本更低，來源也更穩(wěn)定，還有著成熟的征信和審批模式。

不僅如此，國仕資本研究協(xié)會理事李高陽在接受《經(jīng)濟》記者采訪時表示，隨著利率市場化的深入推進，利差收窄，行業(yè)競爭激烈，資金成本上升，利潤受到擠壓，與公司客戶相比，個人客戶對利率的要求彈性較小，“因此，消費貸款、個人貸款是銀行調(diào)整客戶結(jié)構(gòu)和業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)的方向之一，大力推進在消費金融領(lǐng)域的布局，是商業(yè)銀行轉(zhuǎn)變盈利模式和定價機制的必然選擇。”

而對于產(chǎn)業(yè)系消費金融公司和電商消費金融平臺來講，開辦銷售金融公司可以提升主業(yè)的銷售業(yè)績，能有效地緩解庫存壓力。“產(chǎn)業(yè)系擁有可把控的營銷渠道和客戶資源，但由于在體系內(nèi)開展業(yè)務(wù)，消費場景具有一定的局限性。”王蓬博對記者說。

壞賬率和風(fēng)控成消費金融規(guī)模擴張的隱患

金融機構(gòu)進入消費金融領(lǐng)域主要依賴政策優(yōu)勢和市場空間優(yōu)勢。國家目前大力支持消費金融的發(fā)展，并且消費金融前景可觀，預(yù)計到2020年，中國消費信貸規(guī)模或可達到十萬億元級別。

2013年中國互聯(lián)網(wǎng)消費金融市場規(guī)模達到60億元左右；2014年交易規(guī)模突破150億元，增速超過160%；2015年是互聯(lián)網(wǎng)消費金融元年，政策的密集落地，大數(shù)據(jù)的爆發(fā)式增長，使當(dāng)年交易規(guī)模突破2300億元，增速超過1180%；2016年，消費金融已形成萬億元級市場，坐上了互聯(lián)網(wǎng)金融的頭把交椅。

對此，清科研究中心分析師劉小亞對《經(jīng)濟》表示，保守估計，互聯(lián)網(wǎng)金融消費市場2017年或可達到2萬億元的市場規(guī)模。

“2萬億元僅指線上，結(jié)合線下，市場遠(yuǎn)不止于此。”盈燦咨詢高級分析師張葉霞也對《經(jīng)濟》記者表示，消費金融市場無論在量和質(zhì)的方面都發(fā)展迅猛，如增長速率高、業(yè)務(wù)模式不斷創(chuàng)新等。

隨著越來越多的平臺進入消費金融領(lǐng)域，未來整個行業(yè)的競爭肯定會持續(xù)加劇。規(guī)模快速擴大的同時也帶來了一些隱患，如準(zhǔn)入門檻低、信息審核不嚴(yán)導(dǎo)致騙貸增多、壞賬加劇等。

在劉小亞看來，目前這個行業(yè)最大的隱患就是部分金融消費公司壞賬率過高。“消費金融的爆發(fā)式增長吸引了很多互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的加入，互聯(lián)網(wǎng)思維的引入造成了重客戶流量、輕風(fēng)險控制的問題。”部分公司風(fēng)控做得較差，不能有效地控制風(fēng)險，為以后的發(fā)展埋下巨大隱患。

另外，我國國民征信體系并不健全，不完善的征信體系不能對行業(yè)形成支撐，不能對客戶的信用評級有充分的了解，這將是阻礙行業(yè)發(fā)展的另一問題。

目前大家都看好消費金融這個領(lǐng)域，積極進入搶奪各類消費場景和領(lǐng)域。楊軼表示，在擴張過程中，難免在壞賬率和風(fēng)控方面出現(xiàn)一定的問題。另外，專業(yè)人才的匱乏也會導(dǎo)致一系列的隱患。

隨著壞賬率的提升，如何做好風(fēng)控，如何有效構(gòu)筑垂直行業(yè)壁壘，將是每一個消費公司必須面對的問題。

目前，消費金融市場的平臺主體主要有三類，消費金融公司、電商平臺和P2P平臺。“互聯(lián)網(wǎng)金融起因于金融行業(yè)的電子化和金融服務(wù)的網(wǎng)絡(luò)化，互聯(lián)網(wǎng)深刻地改變著人類的行為習(xí)慣，上述三類主體在不同程度上都選擇了擁抱互聯(lián)網(wǎng)。隨著技術(shù)的變革和應(yīng)用，互聯(lián)網(wǎng)金融消費市場規(guī)模將繼續(xù)擴大。”李高陽對記者稱，市場規(guī)模的快速擴大和出現(xiàn)隱患并不存在必然關(guān)系，互聯(lián)網(wǎng)金融消費未來發(fā)展的關(guān)鍵在于場景構(gòu)建和風(fēng)險控制，場景構(gòu)建是營銷的法寶，風(fēng)險控制是安全的保障，如能有效地兼顧二者，市場最終就會呈現(xiàn)出良性發(fā)展態(tài)勢。

行業(yè)深耕為消費金融發(fā)展的趨勢

有觀點認(rèn)為，消費金融將進入深耕細(xì)作階段，但也有人認(rèn)為，由于很多消費金融公司的壞賬率已高達20%以上，2017年消費金融行業(yè)將面臨大洗牌。那么，未來消費金融市場的發(fā)展趨勢究竟如何呢？

“未來大的趨勢應(yīng)該是呈增漲態(tài)勢。”楊軼認(rèn)為：“但在不斷成長的過程中，不斷洗牌也是很正常的事情。產(chǎn)業(yè)從不健全走向規(guī)范健康，需要一個過程。”

而從目前的情況來看，李高陽并不認(rèn)為2017年會出現(xiàn)消費金融行業(yè)大洗牌的情況，“2016年是消費金融市場的‘爆發(fā)年’，今后幾年將是行業(yè)的‘繁榮年’，市場仍處于上升階段。”

李超也表示，2017年消費金融市場洗牌的可能性不大，洗牌有可能是一種軟著陸，企業(yè)自己決定不再做消費金融，但會很好地善后，會采取很平穩(wěn)、很柔和的方式處理。另外，現(xiàn)在做消費金融，考量的不是金融機構(gòu)的金融能力有多強，而是金融機構(gòu)對于消費環(huán)境的掌控國度有多大。“掌握消費場景的機構(gòu)已經(jīng)和一些互聯(lián)網(wǎng)金融機構(gòu)聯(lián)合，要么在它的消費體系里搭載一些消費金融服務(wù)，要么自己獨立成立一個網(wǎng)絡(luò)金融部。”

盡管行業(yè)競爭加劇，但是消費金融的市場需求還在不斷擴大。在劉小亞看來，我國消費將明顯呈現(xiàn)出“外出就餐―娛樂―家庭住房和汽車消費―醫(yī)療保健”的升級順序。“雖然行業(yè)存在一定隱患，但是在市場需求的促進作用下，相信各大金融機構(gòu)會更加嚴(yán)格控制風(fēng)險，規(guī)范市場運作，進一步促進消費金融升級。”

隨著移動支付帶動線下商業(yè)的互聯(lián)網(wǎng)化，消費場景開始決定流量入口和消費程度。場景的多元化必將引發(fā)市場格局的重構(gòu)，“深耕行業(yè)、更加理解消費者的公司必將重構(gòu)消費入口，出現(xiàn)多極取代單極的趨勢。”王蓬博表示，不管是從供給側(cè)、需求側(cè)的角度來看，還是站在宏觀政策的層面看，互聯(lián)網(wǎng)消費金融行業(yè)的活躍度都將持續(xù)增加。

篇（2）

    一、序言

    “金融監(jiān)管指一個國家或地區(qū)的中央銀行或其他金融監(jiān)管機構(gòu)根據(jù)國家的法律法規(guī)的授權(quán)對金融業(yè)實施監(jiān)督管理。” “金融監(jiān)管分為廣義和狹義兩種,廣義上金融監(jiān)管的對象和內(nèi)容十分寬泛和復(fù)雜,涉及金融交易的內(nèi)容、途徑、市場、行為以及各種相關(guān)服務(wù),而狹義上的金融監(jiān)管,側(cè)重指金融監(jiān)管當(dāng)局依據(jù)國家法律法規(guī)對包括金融機構(gòu)及其所從事的各項業(yè)務(wù)活動在內(nèi)整個金融業(yè)所實施的監(jiān)督管理。” 本文所討論的金融監(jiān)管限在狹義意義上來討論。

    二、我國金融監(jiān)管現(xiàn)狀與問題

    我國目前實行分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)監(jiān)管的單一體制。即中國人民銀行,證監(jiān)會、銀監(jiān)會以及保監(jiān)會分別主要負(fù)責(zé)貨幣政策、證劵期貨業(yè)監(jiān)管、銀行業(yè)監(jiān)管和保險業(yè)監(jiān)管。這種分業(yè)監(jiān)管的體制在以往的確取得了一定成效,有利于專業(yè)化水平的提高和化解風(fēng)險,但存在如下一些問題:

    (一)分業(yè)監(jiān)管不適應(yīng)現(xiàn)代金融混業(yè)經(jīng)營監(jiān)管的模式

    “作為20世紀(jì)70年代以來金融自由化的結(jié)果,混業(yè)經(jīng)營成為主要經(jīng)濟體金融業(yè)和國際金融業(yè)發(fā)展的主導(dǎo)模式和趨勢。” 因此在如今金融業(yè)市場分業(yè)監(jiān)管的模式不能解決金融各個行業(yè)交錯復(fù)雜產(chǎn)生的各種狀況。且混業(yè)模式下的經(jīng)營,金融機構(gòu)之間的界限越來越模糊,一個機構(gòu)可能經(jīng)營多種業(yè)務(wù),涉及多個行業(yè),這就可能造成重復(fù)監(jiān)管,監(jiān)管沖突的問題比如銀行業(yè)從事保險業(yè)務(wù),商業(yè)銀行和保險公司都開展基金管理業(yè)務(wù)等等,這就容易出現(xiàn)監(jiān)管盲區(qū)或重復(fù)監(jiān)管的情況。 從目前我過的監(jiān)管體系來看,一行三會各成體系,各有標(biāo)準(zhǔn)和目標(biāo),各部門之間容易沖突,監(jiān)管對象要承受各個監(jiān)管部門的壓力,交易成本增加,不利于交易有效率的進行,長期如此,對整個金融市場的運行非常不利。

    (二)機構(gòu)監(jiān)管逐漸暴露出問題

    機構(gòu)監(jiān)管是監(jiān)管當(dāng)局對金融業(yè)內(nèi)不同機構(gòu)實施監(jiān)管的制度安排。這與我國的問責(zé)制有很大的關(guān)系,每個機構(gòu)分配了具體的任務(wù),明確職責(zé),我國的行政機關(guān)大多都是這樣的模式,而對于如今的金融市場卻不太適合。單一機構(gòu)的監(jiān)管模式適應(yīng)于金融業(yè)發(fā)展的初期階段,金融品種少,業(yè)務(wù)量小,這樣的監(jiān)管有利于明確職責(zé),提高效率。但在金融發(fā)展水平較高的階段,金融品種豐富,每個品種所涉及的行業(yè)不止一個,金融風(fēng)險較高,機構(gòu)監(jiān)管將不能滿足這樣的需求,特別是我國正處于金融行業(yè)轉(zhuǎn)型發(fā)展的階段,市場比較寬松,金融業(yè)得到了很大的發(fā)展,機構(gòu)監(jiān)管已不能適應(yīng)我國目前金融行業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀。

    (三)監(jiān)管機構(gòu)之間缺乏有效的協(xié)調(diào)

    我國當(dāng)前各個監(jiān)管機構(gòu)之間協(xié)調(diào)監(jiān)管事務(wù)主要是通過“聯(lián)系會議制度”,僅僅是為了便于溝通信息,而沒有建立實質(zhì)的聯(lián)合監(jiān)管,這也是很多學(xué)者都談到的一個問題,筆者認(rèn)為,這與我國分業(yè)監(jiān)管的體制有關(guān),各個部門之間的職責(zé)劃分明確,如銀監(jiān)會監(jiān)管的事務(wù)涉及到保監(jiān)會,會對保監(jiān)會造成不利的影響,但并不在銀監(jiān)會職責(zé)范圍內(nèi),即使問責(zé)也問不到銀監(jiān)會。似“九龍治水”,不利于整個金融市場的發(fā)展。

    三、我國金融監(jiān)管完善建議

    (一)我國金融監(jiān)管應(yīng)堅持的理念

    1.金融監(jiān)管建設(shè)應(yīng)服務(wù)于金融活動

    我國經(jīng)歷由計劃經(jīng)濟到市場經(jīng)濟的時代,以前經(jīng)濟問題是由政府一手主導(dǎo),計劃操作,如今市場經(jīng)濟下,在金融監(jiān)管這一塊應(yīng)尊重市場本位的前提,再去談監(jiān)管,監(jiān)管的目的是為了創(chuàng)造一個合理、公平的競爭環(huán)境,維持穩(wěn)定的經(jīng)濟秩序,相對應(yīng)的金融監(jiān)管的法律應(yīng)堅持這樣的理念,為了更良好的競爭環(huán)境,為了更好的服務(wù)于金融活動,而不應(yīng)以傳統(tǒng)家長制的作風(fēng)來一手操辦。金融監(jiān)管應(yīng)以市場為基礎(chǔ),運用市場機制規(guī)范金融活動。

    2.金融監(jiān)管應(yīng)兼顧公平

    英國經(jīng)濟學(xué)家Michael Tavlor提出了著名的“雙峰”理論(Twin-peaks):“認(rèn)為金融監(jiān)管存在兩個并行的日標(biāo):一是審慎監(jiān)管目標(biāo);二是保護消費者權(quán)利的目標(biāo)。 這里的消費者即投資者,其實保護投資者的利益也一直以來是金融活動堅持的原則,而在我國金融活動中這一理念并沒有得到最佳踐行,不利于營造一個相對公平合理的環(huán)境,保護弱勢群體利益。且金融監(jiān)管機構(gòu)代表著一種公權(quán)力,相對于其他的私權(quán)力,金融監(jiān)管機構(gòu)更有力量和權(quán)利,更有條件去做到兼顧公平,在金融監(jiān)管活動中應(yīng)領(lǐng)頭引入兼顧公平的理念,保護弱勢群體的利益。

    3.以金融安全促金融效率

    金融安全是金融監(jiān)管的初衷和最重要目標(biāo)。但金融安全與金融效率長久以來呈矛盾狀態(tài)。例如金融危機的治理會陷入一種循環(huán),即“金融危機—強化金融安全,加強監(jiān)管—克服危機,經(jīng)濟發(fā)展—強化金融效率,放松管制一經(jīng)濟繁榮,盛極而衰一金融危機—新一輪強化金融安全,加強監(jiān)管—克服危機一新一輪強化金融效率,放松管制……” 如邢會強教授提出的三足理論:在金融安全與金融效率中加入消費者保護形成三足鼎立的局面來相互牽制,相互制衡,這樣才能找到一種平衡點。筆者認(rèn)為,金融效率與金融安全是相輔相成的,當(dāng)然這種金融安全目的是為了金融活動更有序的進行,維持良好的金融秩序。從而借金融安全來提高金融效率,良性競爭會更有效率。

    (二)金融監(jiān)管完善具體建議

    1.金融監(jiān)管以市場為導(dǎo)向

    金融監(jiān)管應(yīng)為金融市場服務(wù),我國的金融監(jiān)管融入了過多的行政化的色彩,我國的金融市場正處于轉(zhuǎn)型發(fā)展的階段,用單純的行政手段來駕馭必然是不可行的,金融監(jiān)管應(yīng)該以市場導(dǎo)向作為出發(fā)點,為金融市場更好的發(fā)展提供環(huán)境和條件,并且要維持好金融安全。如美國的次貸危機,是金融監(jiān)管的缺位,因此完全以市場自身來調(diào)節(jié)亦是不可行的,這就需要政府以市場為基礎(chǔ),把有形的手于無形的手相結(jié)合,使金融市場有序持續(xù)的發(fā)展,尊重金融行業(yè)本身市場規(guī)律,不能把金融監(jiān)管當(dāng)成單純的行政事務(wù)來完全,要融入市場,服務(wù)市場,盡量不要采取強行命令性的要求,由于金融行業(yè)的特性,應(yīng)給予相對寬松的環(huán)境來發(fā)展金融,把握好底線來維持金融安全,這不僅僅只牽涉到金融行業(yè),還會波及到國民經(jīng)濟以及社會的穩(wěn)定,如有些學(xué)者提出過的適度監(jiān)管原則,即金融監(jiān)管主體必須以保證金融市場調(diào)節(jié)的基本自然生態(tài)為前提,尊重金融市場的規(guī)律,運用有效的監(jiān)管措施增進金融效率,以此促進金融業(yè)的發(fā)展。

    2.分業(yè)監(jiān)管模式向功能性監(jiān)管模式轉(zhuǎn)變

    “功能性監(jiān)管是指從對特定金融機構(gòu)的監(jiān)管轉(zhuǎn)向特定金融業(yè)務(wù)的監(jiān)管,是監(jiān)管部門職能性、功能性監(jiān)管方式的改變。” 這種監(jiān)管方式以美國為代表,比較適合于混業(yè)經(jīng)營的金融模式,是金融水平發(fā)展到較高的水平,比較常適用的一種方式,它的好處在于“能夠有效解決混業(yè)經(jīng)營、金集團化條件下金融創(chuàng)新產(chǎn)品的監(jiān)管歸屬問題,能針對金融業(yè)務(wù)的互相交叉現(xiàn)象層出不窮的趨勢,實施跨業(yè)務(wù)、跨產(chǎn)品、跨機構(gòu)、跨市場的監(jiān)管。” 我國金融行業(yè)正呈現(xiàn)混業(yè)經(jīng)營的趨勢,分業(yè)監(jiān)管的方式逐漸不能適應(yīng)混業(yè)經(jīng)營中出現(xiàn)的各種新問題,這對于金融創(chuàng)新、金融交易的的效率問題是個比較大的障礙。由此,可逐步推進分業(yè)監(jiān)管向功能監(jiān)管模式轉(zhuǎn)變。

    3.建立監(jiān)管機構(gòu)之間良好的協(xié)調(diào)機制

篇（3）

會議指出，在實行總量控制的前提下，擴大信貸資產(chǎn)證券化試點規(guī)模。優(yōu)質(zhì)信貸資產(chǎn)證券化產(chǎn)品可在交易所上市交易，在加快銀行資金周轉(zhuǎn)的同時，為投資者提供更多選擇。

會議確定，要在嚴(yán)格控制風(fēng)險的基礎(chǔ)上，循序漸進、穩(wěn)步推進試點工作。

一要在實行總量控制的前提下，擴大信貸資產(chǎn)證券化試點規(guī)模。優(yōu)質(zhì)信貸資產(chǎn)證券化產(chǎn)品可在交易所上市交易，在加快銀行資金周轉(zhuǎn)的同時，為投資者提供更多選擇。

二要在資產(chǎn)證券化的基礎(chǔ)上，將有效信貸向經(jīng)濟發(fā)展的薄弱環(huán)節(jié)和重點領(lǐng)域傾斜，特別是用于“三農(nóng)”、小微企業(yè)、棚戶區(qū)改造、基礎(chǔ)設(shè)施等建設(shè)。

三要充分發(fā)揮金融監(jiān)管協(xié)調(diào)機制作用，完善相關(guān)法律法規(guī)，統(tǒng)一產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)和監(jiān)管規(guī)則，加強證券化業(yè)務(wù)各環(huán)節(jié)的審慎監(jiān)管，及時消除各類風(fēng)險隱患。風(fēng)險較大的資產(chǎn)不納入試點范圍，不搞再證券化，確保不發(fā)生系統(tǒng)性區(qū)域性金融風(fēng)險。

政策背景：

今年以來，我國經(jīng)濟增長環(huán)境異常復(fù)雜，穩(wěn)增長、調(diào)結(jié)構(gòu)、促改革是當(dāng)前和今后經(jīng)濟金融工作的大局。我國金融運行總體穩(wěn)健，但金融市場配置資源的效率和工具與經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)型升級的要求不相適應(yīng)。為此，國務(wù)院出臺了一系列相關(guān)政策，要求金融支持經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)型升級，并逐步推進信貸資產(chǎn)證券化常規(guī)化發(fā)展，盤活資金支持小微企業(yè)發(fā)展和經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整。近期，國務(wù)院應(yīng)對國際金融危機小組第七次會議對此進行了專題研究，國務(wù)院有關(guān)部門一致贊同擴大信貸資產(chǎn)證券化試點。

從國外金融市場發(fā)展歷史和國內(nèi)信貸資產(chǎn)證券化實踐看，信貸資產(chǎn)證券化是金融市場發(fā)展到一定階段的必然產(chǎn)品，有利于促進貨幣市場、信貸市場、債券市場、股票市場等市場的協(xié)調(diào)發(fā)展，有利于提高金融市場配置資源的效率。進一步擴大信貸資產(chǎn)證券化試點，也是鼓勵金融創(chuàng)新、發(fā)展多層次資本市場的重要改革舉措。

前期試點：

2005年3月，經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)，人民銀行會同有關(guān)部門成立了信貸資產(chǎn)證券化試點工作協(xié)調(diào)小組，信貸資產(chǎn)證券化試點正式啟動。

2005年至2008年底，共11家境內(nèi)金融機構(gòu)在銀行間債券市場成功發(fā)行了17單、總計667.83億元的信貸資產(chǎn)證券化產(chǎn)品。

受美國次貸危機和國際金融危機影響，2009年后，試點一度處于停滯狀態(tài)。

2011年，經(jīng)國務(wù)院同意繼續(xù)試點，共6家金融機構(gòu)發(fā)行了6單、總計228.5億元的信貸資產(chǎn)證券化產(chǎn)品。

現(xiàn)實意義：

一是有利于調(diào)整信貸結(jié)構(gòu)，促進信貸政策和產(chǎn)業(yè)政策的協(xié)調(diào)配合，在已有授信內(nèi)支持鐵路、船舶等重點行業(yè)改革發(fā)展，加大對消費、保障性安居工程等領(lǐng)域的信貸支持力度。

二是有利于商業(yè)銀行合理配置核心資本，降低商業(yè)銀行資本消耗，促進實體經(jīng)濟通過資本市場融資。

三是有利于商業(yè)銀行轉(zhuǎn)變過度依賴規(guī)模擴張的經(jīng)營模式，通過證券化盤活存量信貸，提高資金使用效率，降低融資成本，提高中間業(yè)務(wù)收入。

四是有利于豐富市場投資產(chǎn)品，滿足投資者合理配置金融資產(chǎn)需求，加強市場機制作用，實現(xiàn)風(fēng)險共同識別。

銀監(jiān)會《銀行業(yè)消費者權(quán)益保護工作指引》

在廣泛征集社會各界意見建議的基礎(chǔ)上，銀監(jiān)會于2013年8月30日《銀行業(yè)消費者權(quán)益保護工作指引》，標(biāo)志著我國銀行業(yè)消費者權(quán)益保護工作體系逐步趨于成熟。

《指引》分為5個章節(jié)，共計43條，涵蓋了銀行業(yè)消費者權(quán)益保護內(nèi)容、銀行業(yè)金融機構(gòu)責(zé)任和監(jiān)管部門作用的描述。

《指引》針對侵害銀行業(yè)消費者權(quán)益的行為提出了八項禁止性規(guī)定，要求：不得在營銷產(chǎn)品和服務(wù)過程中以任何方式隱瞞風(fēng)險、夸大收益；不得在格式合同和協(xié)議文本中出現(xiàn)誤導(dǎo)、欺詐等侵害銀行業(yè)消費者合法權(quán)益的條款；不得主動提供與銀行業(yè)消費者風(fēng)險承受能力不相符合的產(chǎn)品和服務(wù)；不得在未經(jīng)銀行業(yè)消費者授權(quán)或同意的情況下向第三方提供個人金融信息；不得向銀行業(yè)消費者誤導(dǎo)銷售金融產(chǎn)品；不得隨意增加收費項目或提高收費標(biāo)準(zhǔn)；不得無故拒絕銀行業(yè)消費者合理的服務(wù)需求；不得在服務(wù)中對殘疾人等特殊銀行業(yè)消費者有歧視。

《指引》提出了銀行業(yè)消費者權(quán)益保護工作的制度保障要求，明確銀行業(yè)金融機構(gòu)應(yīng)建立健全涉及銀行業(yè)消費者權(quán)益保護工作的事前協(xié)調(diào)和管控機制，在產(chǎn)品和服務(wù)的設(shè)計開發(fā)、定價管理、協(xié)議制定、審批準(zhǔn)入、營銷推介及售后管理等各個業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)，落實有關(guān)銀行業(yè)消費者權(quán)益保護的內(nèi)部規(guī)章和監(jiān)管要求。

銀監(jiān)會修訂《消費金融公司試點管理辦法》并公開征求意見

9月下旬，銀監(jiān)會對《消費金融公司試點管理辦法》（銀監(jiān)會令2009年第3號）進行了修訂，著重針對主要出資人條件、業(yè)務(wù)范圍和經(jīng)營規(guī)則等方面作出了修改和調(diào)整。

一是增加主要出資人類型。《辦法》允許具備一定實力（最近1年營業(yè)收入不低于300億元人民幣）、主營業(yè)務(wù)為提供適合消費貸款業(yè)務(wù)產(chǎn)品的境內(nèi)各種所有制非金融企業(yè)作為主要出資人，發(fā)起設(shè)立消費金融公司。同時，要求消費金融公司引入具備一定消費金融業(yè)務(wù)管理和風(fēng)險控制經(jīng)驗的戰(zhàn)略投資者。

二是降低主要出資人持股比例要求，將主要出資人最低持股比例由50%降為30%。

三是強化風(fēng)險責(zé)任意識。《辦法》鼓勵消費金融公司主要出資人出具書面承諾，在消費金融公司出現(xiàn)支付困難或剩余風(fēng)險時，給予流動性支持并補足資本金，并在消費金融公司章程中載明。

四是取消營業(yè)地域限制。《辦法》允許消費金融公司在風(fēng)險可控的基礎(chǔ)上，通過依托零售商網(wǎng)點（而非設(shè)立分支機構(gòu)）的方式開展異地業(yè)務(wù)，有利于試點公司盡早實現(xiàn)規(guī)模效應(yīng)，增強行業(yè)整體實力。

篇（4）

為了發(fā)展真正意義上的消費金融公司，彌補結(jié)構(gòu)單一、產(chǎn)品種類欠缺和供給與需求的現(xiàn)實矛盾，2009年7月22日，中國銀監(jiān)會正式了《消費金融公司試點管理辦法》，該辦法明確規(guī)定了消費金融公司的業(yè)務(wù)范圍和成立條件，預(yù)示著消費金融公司作為一支新生力量，從此登上了我國信貸市場的舞臺。

2010 年，中國銀監(jiān)會批復(fù)同意三家消費金融公司籌建，首批獲批的消費金融公司分別是北銀消費金融有限公司、中銀消費金融公司和四川錦程消費金融公司；同年12月，中國銀監(jiān)會同意PPF集團在天津試點成立捷信消費金融有限公司，由PPF集團全資建立，目前注冊資金為44億元人民幣，是中國首家外商獨資的消費金融公司。

從成立后幾年內(nèi)，四家消費金融公司在經(jīng)營范圍方面，業(yè)務(wù)范圍相對傳統(tǒng)商業(yè)銀行已寬泛許多。經(jīng)營業(yè)務(wù)范圍主要集中在向消費者提供信用消費貸款，用于其向經(jīng)銷商購買事先約定的耐用消費品或一般用途消費品，主要包括家電、教育、房屋裝飾、旅游消費等事項的貸款，所經(jīng)營業(yè)務(wù)都不涉及房貸和車貸，符合管理辦法規(guī)定。在目標(biāo)客戶定位上，四家消費金融公司的目標(biāo)客戶群主要集中于具有穩(wěn)定收入或是有穩(wěn)定經(jīng)濟來源的中低階層消費群體。

2012年互聯(lián)網(wǎng)金融在國內(nèi)首先提出，互聯(lián)網(wǎng)與金融緊密結(jié)合加速了金融普惠化的進程。以分期樂、趣分期為代表的創(chuàng)業(yè)型公司直接將服務(wù)目標(biāo)用戶定位為個人消費者，為其提供信用借貸的分期付款服務(wù)。京東于2014年2月推出了“京東白條”、天貓推出“天貓分期購”以及“花唄”等理財產(chǎn)品為自身平臺用戶提供分期消費服務(wù)。許多電商平臺開始嘗試?yán)没ヂ?lián)網(wǎng)思維進行跨界合作，如通過線上平臺與線下銷售網(wǎng)絡(luò)的結(jié)合形成O2O消費金融模式。

相對于傳統(tǒng)消費金融行業(yè)，以京東金融、花唄等為代表的互聯(lián)網(wǎng)消費金融的主要優(yōu)勢在于，一方面，多維度的數(shù)據(jù)積累將激活傳統(tǒng)金融單一維度的數(shù)據(jù)價值，提升數(shù)據(jù)風(fēng)險管理的科學(xué)性，風(fēng)險管理與互聯(lián)網(wǎng)的結(jié)合已是必然的方向和趨勢；另一方面，加大與消費流通企業(yè)的合作，將自身數(shù)據(jù)觸角和范圍進一步延伸，維持對消費者行為的360度全方位把控，促進了行業(yè)生態(tài)鏈的完善。

2013年9月銀監(jiān)會擴大消費金融公司試點城市范圍，包括重慶、武漢、西安、 杭州、合肥等10余個城市獲得試點資格，但仍須堅持“一地一家”原則；2015年6月10日，國務(wù)院常務(wù)會議確定將消費金融公司試點擴至全國，將消費金融公司的審批權(quán)下放到省級部門，鼓勵符合條件的民間資本、國內(nèi)外銀行業(yè)機構(gòu)和互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)發(fā)起設(shè)立消費金融公司，成熟一家、批準(zhǔn)一家，增強消費對經(jīng)濟的拉動力。消費金融公司在我國已全面放開，圖1為中國持牌消費金融公司概況。

至此，我國目前的消費金融市場，除去主要由商業(yè)銀行掌握的房貸和車貸外，主要由三部分構(gòu)成：持牌消費金融公司由于其專業(yè)性和正規(guī)性（納入監(jiān)管），使得它們能夠?qū)Ｗ⒌貒@消費者的需求開發(fā)出與其特征匹配的消費金融產(chǎn)品；互聯(lián)網(wǎng)消費金融體系，主要依托于電商平臺向消費者提供的消費金融服務(wù)；數(shù)量眾多的P2P、小貸公司和線下貸款中介公司，它們都屬于民間借貸的范疇，都是為不能夠在銀行和傳統(tǒng)金融機構(gòu)貸款的個人或者是中小企業(yè)提供小額貸款資金，很大程度上彌補了傳統(tǒng)金融機構(gòu)貸款的缺陷，推動了普惠金融的發(fā)展，但是必須注意的是，P2P和線下貸款中介公司目前還游離于監(jiān)管之外，并無拿到合法營運的牌照，對消費金融行業(yè)安全構(gòu)成威脅。 圖1. 中國持牌消費金融公司

種類豐富，良莠混雜

根據(jù)《2016中國消費信貸市場研究》基于1122份客戶樣本的調(diào)研。消費信貸客戶以中低收入的年輕群體為主，超過60%的月收入在5000元以下，一半以上的消費信貸被用于購買耐用消費品。其中，近三分之一的客戶將貸款用于購買家電，占比最大；其次為家裝、教育、旅游、交通工具等。

消費者對于消費金融行業(yè)的認(rèn)知度較高，91.00%的客戶在申請消費信貸前已經(jīng)聽說過“消費金融”行業(yè)，87.97%的客戶了解過央行的征信系統(tǒng)。易得性（54.99%），即資質(zhì)要求和審批難易程度，是客戶選擇消費貸款時的最重要因素，該項所占比例遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過申辦流程的便利性（13.19%）和消費信貸商的受監(jiān)管程度（12.92%）和費率（10.61%）等因素。超過一半（51.60%）的消費信貸審核時間超過一天；審核通過后，近八成（77.72%）的消費信貸商可在一天內(nèi)放款。但是也有22.28%的貸款發(fā)放時間超過了24小時，效率有待提升。

市場上消費信貸產(chǎn)品種類豐富，還款期限主要集中在6-24個月區(qū)間，大部分（79.83%）貸款的年利率都在30%以下，極少數(shù)（0.90%）貸款的年利率達到了50%以上。

中國目前的消費信貸市場，大致可以分為官方核準(zhǔn)可監(jiān)管的消費信貸市場和未經(jīng)官方批準(zhǔn)監(jiān)管的消費信貸市場。

官方核準(zhǔn)可監(jiān)管的消費信貸市場。截至目前，全國已有15家消費金融公司正式開業(yè)。消費金融公司行業(yè)呈現(xiàn)出“業(yè)務(wù)規(guī)模、盈利能力、客戶群體逐步增長，服務(wù)中低收入人群、服務(wù)實體經(jīng)濟水平大幅提升，股權(quán)結(jié)構(gòu)不斷優(yōu)化”的良好發(fā)展局面。截至2015年末，消費金融公司行業(yè)資產(chǎn)總額637.95億元，貸款余額573.74億元，累計發(fā)放5萬元以下貸款989萬筆，占比94.05%。消費金融公司行業(yè)自運行以來累計服務(wù)客戶已突破1000萬人。

未經(jīng)官方批準(zhǔn)監(jiān)管的消費信貸市場主要分為為數(shù)眾多的小貸公司、P2P網(wǎng)絡(luò)平臺和中介服務(wù)公司。

小貸公司規(guī)模估計：根據(jù)中國人民銀行的《2016年三季度小額貸款公司統(tǒng)計數(shù)據(jù)報告》，截至2016年9月末，全國共有小額貸款公司8741家，貸款余額9293億元，前三季度人民幣貸款減少111億元，小貸公司從業(yè)人數(shù)112646人，實收資本達到8307.2億元。從結(jié)構(gòu)上看，小貸公司設(shè)立機構(gòu)和貸款余額最多的為江蘇省，分別達到633家和983.1億元。

P2P網(wǎng)絡(luò)平臺規(guī)模：根據(jù)網(wǎng)貸之家的最新《P2P網(wǎng)貸行業(yè)2016年10月月報》，截至2016年10月底，P2P網(wǎng)貸行業(yè)貸款余額增至7486.72億元，環(huán)比9月底增加了5.00%。而2015年同期，P2P網(wǎng)貸行業(yè)貸款余額為3278.75億元，同比增幅達到了128%。按照2016年以來網(wǎng)貸貸款余額增長速度，基本可以實現(xiàn)2016年底網(wǎng)貸貸款余額突破8000億元，相比2015年年底的貸款余額翻倍的目標(biāo)。從各省市分布上看，前五位由北京、上海、廣東、浙江、江蘇所占據(jù)，總貸款余額達到6808.67億元，占全國貸款余額的比例為90.94%。 圖2. 普惠值排名（CCWE和G20加總后排名）

中介服務(wù)公司，近年來各類投資公司、擔(dān)保公司等形式的組織更如雨后春筍般興起，紛紛涉足民間借貸。但伴隨著陸續(xù)爆發(fā)的“欺詐門”、“非法集資門”、無力還債等“跑路潮”，不但讓數(shù)以千計的公眾受到牽連深受其害，更給民間借貸行業(yè)帶來重創(chuàng)，相應(yīng)地行業(yè)規(guī)模的估計更是無從談起。從未來發(fā)展趨勢看，這類公司要明確好中介服務(wù)的定位，不斷向著合規(guī)、合法、陽光化經(jīng)營發(fā)展。

持牌最佳，商行次之

《2016中國消費信貸市場研究》從普惠度、安全負(fù)責(zé)任和客戶體驗等三個維度對消費信貸商進行評估。結(jié)果顯示，捷信、中銀、北銀、中郵等依法納入監(jiān)管的持牌消費金融公司在三項榜單上均名列前茅，綜合優(yōu)勢明顯，以領(lǐng)跑之勢帶動消費信貸行業(yè)健康、穩(wěn)步發(fā)展。

在普惠度方面，《2016中國消費信貸市場研究》通過清華大學(xué)CCWE普惠金融指標(biāo)體系和借鑒《G20普惠金融指標(biāo)體系》，從消費信貸的申請難易程度、申請成本、使用情況、可得性、覆蓋面、可靠性、市場行為與消費者保護、產(chǎn)品質(zhì)量等方面進行綜合評估。

綜合評估結(jié)果顯示，捷信、中銀、北銀等持牌消費金融公司作為發(fā)展普惠金融的中堅力量在市場上的表現(xiàn)越來越明顯。特別是排名前列的捷信消費金融公司，近些年通過大力拓展業(yè)務(wù)網(wǎng)絡(luò)、發(fā)展駐店式消費貸款及開發(fā)多樣化、線上線下全覆蓋、申請靈活的消費金融產(chǎn)品，覆蓋了傳統(tǒng)金融機構(gòu)所覆蓋不到的領(lǐng)域，對發(fā)展消費金融的借鑒意義重大。同時，銀行系和互聯(lián)網(wǎng)金融公司通過自身客戶資源沉淀和大數(shù)據(jù)、云計算等先進技術(shù)，也在挖掘傳統(tǒng)金融不能涉及的低端利基市場，成為普惠金融發(fā)展的一支重要力量，例如京東金融等。（圖2）

在消費信貸商的安全和風(fēng)險可控性方面，綜合結(jié)果顯示，排名前十的消費信貸商中，持牌的消費金融公司占據(jù)八席，其余兩席由銀行系的南京銀行和互聯(lián)網(wǎng)金融代表京東金融獲得。可以看出，依法納入監(jiān)管的消費信貸商在完善風(fēng)險控制模型、定期更新風(fēng)險控制系統(tǒng)從而加強風(fēng)險管理方面有著良好的基礎(chǔ)和實力。

在事前監(jiān)管方面，排名靠前基本上是風(fēng)控模式完善和有效利用大數(shù)據(jù)等先進技術(shù)來分析消費者信用特征的消費金融公司和互聯(lián)網(wǎng)金融公司。例如，捷信消費金融公司通過完善的風(fēng)控系統(tǒng)以及有效利用“互聯(lián)網(wǎng)+”、大數(shù)據(jù)等先進技術(shù)，能實現(xiàn)對消費者的360度全刻畫，從而在事前監(jiān)管方面錄得最高分。（圖3）

篇（5）

    現(xiàn)代經(jīng)濟學(xué)對銀行監(jiān)管的原因、必要性及其應(yīng)達到的目標(biāo)的解釋,主要建立于新古典微觀經(jīng)濟學(xué)理論之上,特別是“市場失靈理論”與“信息經(jīng)濟學(xué)”理論。該理論體系認(rèn)為,政府實施銀行監(jiān)管是為了社會公眾利益而對市場運行過程中不適合或低效率的一種反應(yīng),是為糾正金融市場壟斷性、外部性、傳染性、脆弱性和信息不完備性等所引起的市場失靈問題而做的制度安排。從理論分析的邏輯看,主要有兩個基本分析視角:一是基于銀行系統(tǒng)的宏觀視角,主要著眼于銀行系統(tǒng)本身的重要性及其外部性效應(yīng),認(rèn)為銀行體系在提供金融服務(wù)等特殊商品外,還支撐著整個社會的支付結(jié)算體系,對整個經(jīng)濟體的平穩(wěn)運行至關(guān)重要,從而使得銀行體系具有較強的外部性,銀行業(yè)是高風(fēng)險聚集的行業(yè),同時銀行風(fēng)險會引起系統(tǒng)風(fēng)險,一家銀行的破產(chǎn)倒閉可能誘發(fā)“多米諾骨牌”效應(yīng),引起銀行體系的連鎖反應(yīng),破壞整個支付結(jié)算體系,并通過貨幣信用緊縮影響經(jīng)濟增長。因此,需要政府部門介入,通過外部監(jiān)管來限制銀行倒閉的不利影響,保持整個金融體系的健康穩(wěn)定。

    另一種視角則是基于銀行合約參與者——存款人的微觀視角,主要著眼于保護一般存款人及金融商品消費者的合法權(quán)益(Kareken,1986)。認(rèn)為在金融商品的提供者與消費者之間存在著復(fù)雜的委托關(guān)系,為保證作為人的金融機構(gòu)更好地為委托人服務(wù),金融商品的消費者需要對金融機構(gòu)的經(jīng)營者進行監(jiān)督。對于銀行而言,為避免銀行經(jīng)營者在使用存款人的資金發(fā)放貸款時過于冒險、損害存款人利益,存款人需要對其進行監(jiān)督。但由于銀行與存款人及各金融交易者之間存在著嚴(yán)重的信息不對稱問題,監(jiān)督成本很高,數(shù)量眾多而分散的中小存款者存在著普遍的“搭便車”傾向,中小存款人既沒有積極性也沒有能力去搜尋信息或干預(yù)銀行管理。因此,銀行監(jiān)管對中小存款者而言具有公共品性質(zhì),供給嚴(yán)重不足,需要政府承擔(dān)這一公共品的供給。

    作為這兩種不同的理論邏輯和關(guān)注視角,盡管在最終監(jiān)管要求和監(jiān)管內(nèi)容等方面是基本統(tǒng)一的,兩者異曲同工,都要求被監(jiān)管行盡可能穩(wěn)健經(jīng)營,避免其過度涉險,進而保持整個金融系統(tǒng)的穩(wěn)定和存款人利益的最大化。以消費者保護為目標(biāo)的監(jiān)管,常常可以獲得對維護系統(tǒng)穩(wěn)定有用的信息,而以維護系統(tǒng)穩(wěn)定為目標(biāo)的監(jiān)管,也照樣可以甚至必須對具體業(yè)務(wù)行為進行監(jiān)管(王君,2001)。然而,基于兩種不同的目標(biāo)和關(guān)注視角,在具體的操作過程中,兩者有時會不可避免地出現(xiàn)一定的沖突,如基于穩(wěn)定整個金融系統(tǒng)的角度考慮,在銀行業(yè)出現(xiàn)一定問題時,出于擔(dān)心整個市場崩潰的角度考慮,監(jiān)管者可能會故意隱瞞一些重要的信息,但從存款人利益的角度來講,顯然具有一定的“欺詐”之嫌,侵犯了消費者的充分知情權(quán),不利于其及時調(diào)整投資決策。

    為了避免目標(biāo)沖突,相當(dāng)一批經(jīng)濟學(xué)家主張監(jiān)管機構(gòu)應(yīng)圍繞監(jiān)管目標(biāo)設(shè)置(Wallman,1977;Taylor,1995;Goodhart,1998)。但在具體方案的設(shè)計方面,理論界仍未達成共識。較為普遍的一種模糊分類方案認(rèn)為,各類金融機構(gòu)由于性質(zhì)的不同,對維護系統(tǒng)穩(wěn)定和消費者權(quán)益保護的要求也各不相同,銀行的系統(tǒng)性風(fēng)險特征明顯,并且與宏觀經(jīng)濟政策關(guān)系密切,因而應(yīng)當(dāng)由中央銀行負(fù)責(zé)監(jiān)管;而保險業(yè)與證券業(yè)的消費者保護特征比較明顯,可以由相應(yīng)的專業(yè)監(jiān)管機構(gòu)負(fù)責(zé)。但在這一框架下,對于某個金融機構(gòu)的監(jiān)管常常難以同時兼顧不同的目標(biāo),只能有所側(cè)重。如中央銀行對銀行業(yè)的監(jiān)管只以維護系統(tǒng)穩(wěn)定為重點,有時不可避免地難以顧及消費者權(quán)益的保護問題;對證券業(yè)的監(jiān)管,則主要顧及了消費者權(quán)益的保護,而忽視了其對整個金融系統(tǒng)的影響。為避免這種主次的沖突,泰勒(Taylor,1995)提出了一種“雙峰”論(Twin Peaks)的觀點,認(rèn)為整個金融系統(tǒng)的監(jiān)管可以根據(jù)目標(biāo)的不同,設(shè)置兩個相應(yīng)的監(jiān)管機構(gòu)。兩者的監(jiān)管對象都同時涉及銀行、證券、保險,只是前者針對系統(tǒng)性風(fēng)險進行審慎性監(jiān)管,以維護金融機構(gòu)的穩(wěn)健經(jīng)營和金融體系的穩(wěn)定,盡量防止發(fā)生系統(tǒng)性金融危機或金融市場崩潰;后者針對金融機構(gòu)的機會主義行為進行“商業(yè)營運監(jiān)察”性的行為監(jiān)管,以防止其出現(xiàn)欺詐或機會主義行為,保護知情較少者(中小消費者和投資者)的合法利益。負(fù)責(zé)保護消費者權(quán)益的監(jiān)管機構(gòu)應(yīng)以金融市場和金融機構(gòu)為對象,而負(fù)責(zé)穩(wěn)定金融體系的監(jiān)管機構(gòu)應(yīng)以支付系統(tǒng)為對象。

    二、銀行業(yè)監(jiān)管目標(biāo)體系的確定:中國的選擇

    監(jiān)管目標(biāo)的確定與劃分,既應(yīng)當(dāng)遵循整個金融系統(tǒng)健康發(fā)展和監(jiān)管工作有效進行的一般規(guī)律,同時也應(yīng)充分考慮具體金融機構(gòu)的體制安排、金融市場發(fā)展水平、歷史文化環(huán)境等國情實際,從既有利于整個金融系統(tǒng)長遠(yuǎn)發(fā)展的戰(zhàn)略發(fā)展需要,又有利于保證體制改革平穩(wěn)推進的現(xiàn)實需要出發(fā)進行具體設(shè)計、安排。

    從目前我國的監(jiān)管體制來看,隨著銀監(jiān)會的成立,逐步形成了與分業(yè)經(jīng)營相適應(yīng)的分業(yè)監(jiān)管體制框架。根據(jù)最近公布的中國人民銀行“三定”方案,中央銀行除了在傳統(tǒng)的貨幣政策職能之外,還有維護金融系統(tǒng)穩(wěn)定的職能。而在目前正在討論的《中國銀行業(yè)監(jiān)督管理法》中,就把保護廣大存款人和其他客戶的合法權(quán)益作為立法宗旨。這標(biāo)志著我國銀行業(yè)監(jiān)管的宏觀目標(biāo)與微觀目標(biāo)首次得到了明確區(qū)分,解決了長期以來人民銀行既承擔(dān)維護金融系統(tǒng)穩(wěn)定的宏觀職能又負(fù)責(zé)保護存款人和消費者利益的微觀職能的雙重監(jiān)管目標(biāo)沖突問題。作為我國銀行業(yè)的專業(yè)監(jiān)管機構(gòu),銀監(jiān)會的成立使得保護存款人和金融消費者利益的監(jiān)管目標(biāo)獲得獨立化,使得保護存款人利益的監(jiān)管目標(biāo)得以凸顯,有利于存款人利益能得到切實保證。

    從理論上講,銀行經(jīng)營中對存款人或消費者可能造成的利益侵害,一方面是基于商業(yè)銀行經(jīng)營的高負(fù)債率和有限責(zé)任制而導(dǎo)致的經(jīng)營者過度涉險的機會主義行為,也就是在商業(yè)銀行主要通過吸收存款等負(fù)債業(yè)務(wù)取得經(jīng)營資金并實行有限責(zé)任的條件下,對于其股東與經(jīng)營者發(fā)放貸款或從事某項投資而言,如放貸或投資成功可以取得幾乎全部的收益,而如放貸或投資失敗則只需承擔(dān)極小部分的責(zé)任,因此,在缺乏必要的債權(quán)人監(jiān)管的情況下,商業(yè)銀行的所有者和經(jīng)營者都存在過度涉險的激勵,從而威脅到存款人資金的安全性等。另一方面可能的損害基本與一般企業(yè)類似,商業(yè)銀行可能會憑借其在市場上的壟斷地位降低銀行服務(wù)的質(zhì)量和有效產(chǎn)出,侵犯消費者利益,造成社會福利的損失。因此,銀監(jiān)會“保護廣大存款人和金融消費者的利益”的監(jiān)管目標(biāo)定位,就是要通過對于銀行機構(gòu)市場準(zhǔn)入的審批、高管人員任職資格的審查、各項經(jīng)營業(yè)務(wù)的檢查和監(jiān)控等各項審慎監(jiān)管工作,保護消費者免受金融服務(wù)部門或金融市場其它參與者的機會主義行為或壟斷定價的損害,促進各商業(yè)銀行積極發(fā)展、穩(wěn)健經(jīng)營,加強內(nèi)控制度,強化風(fēng)險管理,確保消費者得到誠實、高效、優(yōu)質(zhì)的金融服務(wù)。

    此外,由于金融市場上信息不對稱問題的普遍存在,消費者行為之間也具有相互模仿和影響的外部效應(yīng),金融市場的有效運作在相當(dāng)程度上還取決于市場參與者對市場的信心。因此,出于對消費者整體利益的考慮,監(jiān)管者還應(yīng)當(dāng)提供市場公信這樣一種公共產(chǎn)品,要通過審慎有效的監(jiān)管,及時預(yù)警、控制和處置風(fēng)險,有效防范金融系統(tǒng)性風(fēng)險,通過增加信息供給,加強信息披露,提高銀行業(yè)經(jīng)營的透明度,進而增進公眾對銀行體系的信心,防止出現(xiàn)因集中性的恐慌而引起金融市場的混亂,維護銀行業(yè)穩(wěn)健運營。同時,保護存款人和金融消費者的利益,最為根本的是要提高其自身的自我保護能力。考慮到我國目前正處于向市場經(jīng)濟轉(zhuǎn)型過程之中,長期受計劃經(jīng)濟體制的影響,金融發(fā)展滯后,市場規(guī)則及相關(guān)知識尚未完全建立并深入人心,居民缺乏必要的金融風(fēng)險意識,自我保護能力較弱。因此,作為監(jiān)管者從保護消費者權(quán)益的角度考慮,還有一個重要職責(zé)便是“要通過宣傳教育工作和相關(guān)信息披露,增進公眾對現(xiàn)代金融產(chǎn)品、服務(wù)和相應(yīng)風(fēng)險的識別和了解”。金融機構(gòu)要及時向公眾披露市場及金融產(chǎn)品的信息,監(jiān)管者要對金融機構(gòu)披露信息的真實性、準(zhǔn)確度作出判斷,并糾正消費者對一些金融產(chǎn)品及服務(wù)的誤解。

篇（6）

一、選題背景及研究意義

（一）選題的背景

剛結(jié)束的全國兩會上，總理在2016年政府工作報告中指出“在全國開展消費金融公司試點，鼓勵金融機構(gòu)創(chuàng)新消費信貸產(chǎn)品。

這給了“互聯(lián)網(wǎng)+消費金融”一個很好的發(fā)展契合點，以消費金融為代表的服務(wù)性行業(yè)正在成為解決需求和供給結(jié)構(gòu)不平衡的一個重要突破口。近年來，我國居民的收入逐年增長，人們的消費觀念也發(fā)生了巨大改變，信用消費、超前消費的消費模式也逐漸被人們所接受，電子商務(wù)快速發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)和移動互聯(lián)網(wǎng)的普及等都為互聯(lián)網(wǎng)消費金融的發(fā)展帶來了很大的便利。近日，央行和銀監(jiān)會聯(lián)合了《關(guān)于加大對新消費領(lǐng)域金融支持的指導(dǎo)意見》，加大對消費金融發(fā)展的支持力度，政府希望可以通過政策支持來促進消費金融的發(fā)展。在這樣的利好政策下，互聯(lián)網(wǎng)巨頭將迎來發(fā)展的新風(fēng)口。

（二）選題的意義

從上面的分析來看，互聯(lián)網(wǎng)消費金融市場在今后的幾年中將會出現(xiàn)爆發(fā)式的增長，消費金融市場主體的競爭也將進入白熱化。在互聯(lián)網(wǎng)背景下，消費金融出現(xiàn)了許多新的變化，市場主體年輕化、服務(wù)場景多元化、服務(wù)需求多樣化、市場范圍也變的更大。我們必須加強對于互聯(lián)網(wǎng)消費金融進一步的研究，全面了解消費金融的發(fā)展?fàn)顩r和未來發(fā)展趨勢，這樣才能為創(chuàng)新金融機構(gòu)的管理理念、經(jīng)營方式等提供理論和實踐支持，最終提高我國消費金融企業(yè)的市場競爭力。

二、文獻綜述

孔曉文在《淺談互聯(lián)網(wǎng)金融背景下消費金融的發(fā)展趨勢》中提出在經(jīng)濟快速增長的情況下，消費金融是非常重要的增長方式之一，特別是在互聯(lián)網(wǎng)背景下，消費金融的市場范圍變得越來越大，必須要對消費金融的發(fā)展趨勢有比較全面的了解，才能更好的促進消費金融機構(gòu)的管理理念、經(jīng)營模式等的不斷創(chuàng)新。最終提高我國消費金融市場的市場競爭力。

張雪在《論我國互聯(lián)網(wǎng)消費金融的現(xiàn)狀和趨勢》中指出了當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)消費金融發(fā)展的幾種模式，并且對我國當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)消費金融的產(chǎn)業(yè)鏈進行了分析，對我們今后的研究具有一定的指導(dǎo)意義。

三、互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展對我國經(jīng)濟發(fā)展的影響

（一）互聯(lián)網(wǎng)消費金融促進消費升級

互聯(lián)網(wǎng)金融出現(xiàn)改變了用戶接觸傳統(tǒng)金融和消費金融的方式。80、90后成為消費金融的市場主體，用戶的消費觀念、消費習(xí)慣相比傳統(tǒng)消費金融有了很大進步。年輕人的消費觀念更加開放，更加多元化、個性化、層次化，消費者對品質(zhì)、品牌、服務(wù)的需求急求提升。隨著居民家庭收入的不斷增加、社會保障體系的逐步完善，消費者的消費需求也逐漸提升。消費者的消費方式開始由商品性消費向服務(wù)性消費、由傳統(tǒng)型消費向新型消費、由商品性消費向服務(wù)性消費轉(zhuǎn)變。社會主流的消費模式由傳統(tǒng)的理性保守消費轉(zhuǎn)變?yōu)樘崆跋M、信用消費，消費金融的發(fā)展迎來了歷史性的機遇。

（二）互網(wǎng)消費金融擴大了消費市場

由于我國經(jīng)濟發(fā)展的特點，消費市場區(qū)域發(fā)展不平衡，區(qū)域的經(jīng)濟發(fā)展水平發(fā)展程度不同，人們的消費能力也有差距。各地的配套基礎(chǔ)設(shè)施完善程度也不同，給我國消費金融的發(fā)展也帶來一定的阻礙。互聯(lián)網(wǎng)尤其是移動互聯(lián)網(wǎng)的普及，使得消費金融的主體覆蓋范圍更加廣闊，許多中低收入群體像農(nóng)民、學(xué)生都能夠享受到消費金融服務(wù)，我國消費金融的發(fā)展更具普惠性。消費金融的服務(wù)場景也逐步擴展到生活的各個方面，既包括購物、餐飲、旅游等服務(wù)場景，又包括教育、租房等傳統(tǒng)消費金融覆蓋不到的方面，這大大的擴大了我國消費金融的市場擴容量。

（三）互聯(lián)網(wǎng)消費金融改變了市場布局

互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)為消費金融發(fā)展提供了一種新的消費模式，許多傳統(tǒng)消費金融無法覆蓋的群體都可以通過互聯(lián)網(wǎng)消費金融得到更快更好的金融服務(wù)。互聯(lián)網(wǎng)消費金融的發(fā)展，成為眾多資本追逐的對象。企業(yè)對互聯(lián)網(wǎng)消費金融市場的布局也呈現(xiàn)出新的特點：

從服務(wù)群體方面來看，重點布局18～35歲的年輕群體，特別是即將步入社會的大學(xué)生群體。在此基礎(chǔ)上，對消費群體進行進一步的細(xì)分，然后針對該群體的核心消費商品來提供金融服務(wù)，例如大學(xué)生群體，主要消費商品像電子產(chǎn)品、助學(xué)貸款等，針對這一場景的提供服務(wù)的平臺包括分期樂、人人分期等。

從經(jīng)營業(yè)務(wù)來看，教育、醫(yī)療、養(yǎng)老、旅游、裝修等行業(yè)都紛紛與互聯(lián)網(wǎng)消費金融相結(jié)合，進行消費金融產(chǎn)品創(chuàng)新。我國也出臺了一些相關(guān)的政策，支持各細(xì)分的互聯(lián)網(wǎng)消費金融市場的發(fā)展，例如2014年11月，國務(wù)院召開常務(wù)會議，鼓勵養(yǎng)老健康家政消費，探索發(fā)展養(yǎng)老服務(wù)的新模式，制定相關(guān)的支持政策。消費服務(wù)品種將從低端到高端全面覆蓋，養(yǎng)老消費面臨升級。

從核心競爭力方面看，我國互聯(lián)網(wǎng)消費金融的發(fā)展重點發(fā)展大數(shù)據(jù)和征信系統(tǒng)。這對于我國互聯(lián)網(wǎng)消費金融的長期發(fā)展大有裨益。互聯(lián)網(wǎng)金融的網(wǎng)絡(luò)監(jiān)管將是未來我國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的一個重要研究方向。

（四）互聯(lián)網(wǎng)消費金融能有效的釋放消費，助力經(jīng)濟增長

目前，我國的經(jīng)濟發(fā)展進入到了經(jīng)濟增速放緩、前期刺激政策的消化期和經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整期“三期疊加”的重要時期，經(jīng)濟增長很難由原來的資源、資本和勞動力要素驅(qū)動向創(chuàng)新要素轉(zhuǎn)變，原有的發(fā)展模式已經(jīng)無法適應(yīng)新時期我國經(jīng)濟的發(fā)展需求，為此國家開始實行一系列政策來鼓勵消費經(jīng)濟的發(fā)展。通過發(fā)展消費經(jīng)濟來拉動我國經(jīng)濟結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型，尋找新的經(jīng)濟增長點是必經(jīng)之路。消費金融的發(fā)展程度對于中國經(jīng)濟發(fā)展至關(guān)重要。發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)消費金融能有效的擴大金融消費市場，釋放居民的消費需求。互聯(lián)網(wǎng)消費金融以互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)為依托，能夠有效的降低金融活動的成本，為零散的大眾需求籌集資金，推動經(jīng)濟發(fā)展。

四、我國互聯(lián)網(wǎng)消費金融的未來發(fā)展趨勢

2013年互聯(lián)網(wǎng)金融的熱潮延續(xù)至今，許多的企業(yè)都開始進入互聯(lián)網(wǎng)消費金融市場，使互聯(lián)網(wǎng)消費金融市場的戰(zhàn)場形成了線上線下多元化的消費場景。在未來的幾年內(nèi)，互聯(lián)網(wǎng)消費金融的發(fā)展經(jīng)成為經(jīng)濟發(fā)展的重要產(chǎn)業(yè)支撐。

（一）互聯(lián)網(wǎng)生態(tài)和金融生態(tài)的結(jié)合更加緊密

互聯(lián)網(wǎng)改變了人們的生產(chǎn)生活方式，也改變了人們的信息傳播方式和經(jīng)濟發(fā)展方式。當(dāng)前，互聯(lián)網(wǎng)與消費金融的結(jié)合正在使消費金融的面貌發(fā)生革命性的變化，包括消費金融在內(nèi)的金融產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)化將成為必然趨勢，互聯(lián)網(wǎng)生態(tài)和金融生態(tài)的結(jié)合會更加緊密。一方面國內(nèi)消費金融機構(gòu)利用互聯(lián)網(wǎng)平臺改造傳統(tǒng)業(yè)務(wù)模式，另一方面互聯(lián)網(wǎng)公司依托技術(shù)和平臺開始滲透到包括消費金融在內(nèi)的中國金融產(chǎn)業(yè)的各個方面。從產(chǎn)品到服務(wù)模式再到風(fēng)險管理，互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)將滲透到消費金融服務(wù)的各個階段。良好的互聯(lián)網(wǎng)生態(tài)和金融生態(tài)對于互聯(lián)網(wǎng)消費金融的發(fā)展大有裨益，互聯(lián)網(wǎng)和移動互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的發(fā)展使得金融領(lǐng)域的運作更加規(guī)范和透明，同時網(wǎng)絡(luò)征信系統(tǒng)也將日趨完善，金融行業(yè)在現(xiàn)實發(fā)展中遭遇到的種種瓶頸也將能夠通過與互聯(lián)網(wǎng)生態(tài)的結(jié)合得以解決。

（二）互聯(lián)網(wǎng)消費金融服務(wù)范圍更具延續(xù)性

互聯(lián)網(wǎng)消費金融的發(fā)展將是未來消費金融發(fā)展的重點，我們不僅要考慮它在短期內(nèi)的發(fā)展戰(zhàn)略，而且對于其未來的發(fā)展方向，建立良好的產(chǎn)業(yè)發(fā)展模式，推動互聯(lián)網(wǎng)消費金融的健康可持續(xù)發(fā)展，這對于我國經(jīng)濟的全面、協(xié)調(diào)、可持續(xù)發(fā)展也十分重要。所以我們必須從不同的角度來拓展其發(fā)展空間。

從時間上來看：互聯(lián)網(wǎng)金融不能僅僅著眼于目前的消費需求，我們應(yīng)該伴隨著消費金融用戶一起成長，經(jīng)歷不同的人生階段，將消費金融服務(wù)滲透到租房、買車、結(jié)婚、裝修等消費場景中去。從開始就要培養(yǎng)用戶的消費習(xí)慣，逐步將消費金融的服務(wù)深入到用戶長期生活中去。

從空間上來看：目前，互聯(lián)網(wǎng)消費金融的服務(wù)場景還十分有限，主要體現(xiàn)在日常生活用品、電子產(chǎn)品等領(lǐng)域。未來隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的不斷進步和人們消費觀念、消費方式的轉(zhuǎn)變，將深入到更多的領(lǐng)域中去。只要是人們能夠想得到的，都能夠享受到相應(yīng)的消費金融服務(wù)。

（三）大數(shù)據(jù)助力互聯(lián)網(wǎng)消費金融

“數(shù)據(jù)，已經(jīng)滲透到當(dāng)今每一個行業(yè)和業(yè)務(wù)職能領(lǐng)域，成為重要的生產(chǎn)因素。”當(dāng)前，大數(shù)據(jù)已經(jīng)成為重塑金融競爭格局的一個重要的因素，大數(shù)據(jù)的有效利用，可以促進整個行業(yè)的l展，給整個的金融體系帶來創(chuàng)新活力。

首先，從客戶營銷方面，消費金融的市場主體可以通過大數(shù)據(jù)搜集和了解客戶的信息，這不僅包括金融消費方面的信息，還可以了解到客戶在各種社交媒體、電子商務(wù)等各個生活方面的信息。這對于全方位的了解客戶的需求和習(xí)慣，從而提供更加符合消費者需求的金融產(chǎn)品和服務(wù)。

其次，從風(fēng)險管理來看，應(yīng)用大數(shù)據(jù)技術(shù)可以搜集網(wǎng)絡(luò)上的各類信息，通過這些信息對于用戶的資信狀況進行評估。以大數(shù)據(jù)技術(shù)為基礎(chǔ)構(gòu)建新的信用評價模型，更精準(zhǔn)、更有效的評價客戶，完善我國的網(wǎng)絡(luò)征信系統(tǒng)，從而提高融資效率，降低信貸風(fēng)險。

最后，從資源配置和產(chǎn)品創(chuàng)新來看，大數(shù)據(jù)能夠幫助我們更加了解企業(yè)的自身狀況，提高企業(yè)管理效率，優(yōu)化業(yè)務(wù)發(fā)展和管理流程，提高金融服務(wù)產(chǎn)品的創(chuàng)新速度，更有效的進行資源管理和產(chǎn)品創(chuàng)新。

（四）垂直化發(fā)展

縱觀互聯(lián)網(wǎng)消費金融市場近年來的變化，垂直化發(fā)展將是未來互聯(lián)網(wǎng)消費金融發(fā)展一大趨勢。

1、行業(yè)垂直化

從傳統(tǒng)消費金融的住房、汽車等到現(xiàn)在的醫(yī)療、養(yǎng)老、旅游、家電等許多細(xì)分領(lǐng)域，各個領(lǐng)域的發(fā)展行業(yè)結(jié)構(gòu)和運行模式都不一樣，這就要求互聯(lián)網(wǎng)消費金融企業(yè)要兼具各行業(yè)經(jīng)營和互聯(lián)網(wǎng)消費經(jīng)營的能力，對于企業(yè)經(jīng)營的專業(yè)化經(jīng)營提出了更高的要求。企業(yè)必須深入了解各個行業(yè)的發(fā)展特點，了解市場發(fā)展需求，不斷的積累發(fā)展經(jīng)驗。

2、客戶層次化

中國的經(jīng)濟發(fā)展不平衡，這就導(dǎo)致消費者的消費水平參差不齊，互聯(lián)網(wǎng)消費金融會根據(jù)各個層次的消費者的需求，制定精準(zhǔn)的市場定位，為用戶提供合適的金融產(chǎn)品和服務(wù)。

篇（7）

汽車銷售中的分期付款業(yè)務(wù)逐漸帶動了汽車金融服務(wù)的發(fā)展，汽車金融指的是在汽車生產(chǎn)、銷售、使用過程中，由金融及非金融機構(gòu)向汽車生產(chǎn)、流通及消費環(huán)節(jié)提供的融資及其他金融服務(wù)，包括對生產(chǎn)商、經(jīng)銷商提供的短期融資、庫存融資和對用戶提供的消費信貸或融資租賃等，是汽車生產(chǎn)、流通、消費的各個環(huán)節(jié)中所涉及到的資金融通的方式、路徑，包括從資金供給者到資金需求者的資金流通渠道[1]。

中國是一個汽車消費大國，根據(jù)研究，將成為全球第三大汽車市場。汽車消費是經(jīng)濟增長的一個新的關(guān)鍵點，我們正在進入汽車需求量大的時期。但是在現(xiàn)在國內(nèi)的汽車金融服務(wù)業(yè)中仍存在一些不容樂觀的體制性和消費性環(huán)境，雖然金融以及非金融機構(gòu)都在為金融服務(wù)的發(fā)展采取實踐，但是收效甚為，效果不佳。由于市場尚處于剛剛起步階段，缺乏相應(yīng)的業(yè)務(wù)風(fēng)險控制和金融監(jiān)管經(jīng)驗。所以，營造有利于我國汽車金融服務(wù)業(yè)發(fā)展的政策體制和消費環(huán)境，是當(dāng)前需要認(rèn)真思考和解決的問題。

一、中國汽車金融服務(wù)業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀中存在的問題

（一）中國汽車金融服務(wù)發(fā)展的相關(guān)法律法規(guī)滯后于汽車金融服務(wù)業(yè)的發(fā)展

政府是中國汽車金融服務(wù)業(yè)發(fā)展的主導(dǎo)，是我國在私家車產(chǎn)業(yè)發(fā)展一開始，為了促進消費，滿足客戶需求應(yīng)運而生的，政府在這項制度的設(shè)立過程中起著主導(dǎo)作用。我們可以從有關(guān)汽車消費信貸及汽車金融公司的各種管理辦法等中明確的得到印證。因此，發(fā)展初期基本上確立了政府主導(dǎo)的汽車金融服務(wù)業(yè)發(fā)展的模式。這種模式下都是問題出現(xiàn)后政府才能出臺相關(guān)政策，制度建設(shè)比較滯后，對汽車金融業(yè)的發(fā)展不利。

（二）中國的金融監(jiān)管還不到位，個人信用體系建設(shè)還不健全，金融體制還有待完善加強

汽車金融服務(wù)業(yè)的發(fā)展離不開整個國家金融體制的大環(huán)境。中國金融體制改革剛剛起步，金融體系不是很健全，這也極大地制約了汽車金融服務(wù)的發(fā)展。汽車消費信貸的壞賬率很高，除了信用體系不健全之外，金融監(jiān)管的不到位也是一個重要因素。但是部分放貸機構(gòu)壞賬率很高，貸款者不還款的現(xiàn)象屢屢發(fā)生，給商業(yè)銀行敲響了警鐘。

（三）中國汽車金融服務(wù)市場中，汽車金融公司的優(yōu)勢得不到發(fā)揮，商業(yè)銀行占據(jù)著主導(dǎo)地位

汽車金融服務(wù)業(yè)發(fā)展比較完善的國際車貸市場中，汽車金融公司是該行業(yè)的主體，因為他們對汽車行業(yè)比較熟悉，而且對市場變化比較敏感，能使防范汽車信貸風(fēng)險的本能更強大。而且汽車金融公司與汽車制造廠商的結(jié)合更緊密，跟銀行相比，汽車金融公司有技術(shù)懂市場，開展業(yè)務(wù)更專業(yè)，在售前售中售后都能與購車者保持密切聯(lián)系，更容易掌控風(fēng)險[2]。

（四）中國的汽車消費信貸金融服務(wù)模式局限于傳統(tǒng)的分期付款銷售

融資租賃汽車、分期付款合同的轉(zhuǎn)讓與再融資信托租賃等其他的服務(wù)方式發(fā)展緩慢，這種單一的發(fā)展模式使得市場缺乏活力。通過發(fā)達國家金融租賃市場我們可以看到，融資租賃是一種以租代買，以租促賣的服務(wù)形式，可以有效刺激汽車消費。中國將會成為一個很大的二手車市場。在這一市場中，汽車可以被再次租賃或被出售，但是其中存在巨大風(fēng)險，并且特別需要相關(guān)金融服務(wù)作為支撐，在中國這樣的汽車金融服務(wù)發(fā)展還比較緩慢。

二、中國汽車金融服務(wù)業(yè)發(fā)展對策

（一）改善汽車金融服務(wù)業(yè)發(fā)展的大環(huán)境

首先要完善與汽車金融發(fā)展密切相關(guān)的制度。政府在制定相關(guān)制度政策時要以市場為依托，起好調(diào)控作用，優(yōu)先發(fā)現(xiàn)市場的不足，進一步善相關(guān)政策法規(guī)。為了有效防范汽車金融風(fēng)險，要積極借鑒國外的《信貸消費法》、《征信法》以及與汽車金融服務(wù)配套的各種法律，然后結(jié)合我國的實際情況逐步完善汽車金融的法規(guī)體系，為汽車金融服務(wù)的發(fā)展提供一個理想的平臺。同時，個人信用體系的完善也是各項金融制度和金童體系完善的重中之重。其次就是要完善汽車金融服務(wù)發(fā)展的相關(guān)消費環(huán)境。現(xiàn)如今經(jīng)濟平穩(wěn)快速增長，居民收入增加，使得消費信貸成為一種必需。

（二）汽車金融服務(wù)機構(gòu)之間的角色定位需要強化

商業(yè)銀行在資金方面擁有優(yōu)勢，利用商業(yè)銀行的優(yōu)勢解決分期付款造成的資金回籠滯期問題，同時汽車金融公司和汽車制造商進一步做大時需要大筆資金，商業(yè)銀行可以提供相關(guān)幫助。汽車金融公司與汽車企業(yè)關(guān)系親密，對汽車專業(yè)知識的了解和汽車行業(yè)發(fā)展趨勢的判斷更有權(quán)威性，可以為消費者提供包括汽車消費貸款、技術(shù)指導(dǎo)、保修、收回舊車等全套的金融服務(wù)支持，而且專業(yè)化的經(jīng)營和快速反應(yīng)機制，也可以為經(jīng)銷商提供運營協(xié)助。各相關(guān)金融金鉤要做好各自之間的角色定位，利用自身的優(yōu)勢為營造一個良好的汽車金融服務(wù)環(huán)境努力。

（三）拓寬汽車金融服務(wù)的融資環(huán)境

汽車金融服務(wù)機構(gòu)面臨資金來源的制約，商業(yè)銀行在資金份額占有大比例的地位，因此要做好銀行融資和汽車金融服務(wù)的合理分工。以應(yīng)收賬款質(zhì)押向銀行貸款，保證汽車金融服務(wù)機構(gòu)在不影響業(yè)務(wù)擴張的同時獲得新的流動性支持，商業(yè)銀行也由于獲得了具有穩(wěn)定現(xiàn)金流量的資產(chǎn)抵押，大大降低了資金運用的風(fēng)險。汽車金融公司可以發(fā)行商業(yè)票據(jù)和公司債，汽車銷售融資中擁有大量的具有穩(wěn)定現(xiàn)金流量的應(yīng)收賬款，這些應(yīng)收賬款構(gòu)成其發(fā)行商業(yè)票據(jù)和公司債融資的基礎(chǔ)。實行汽車金融公司信用資產(chǎn)證券化。資產(chǎn)證券化是將缺乏流動性但能夠產(chǎn)生未來現(xiàn)金流的資產(chǎn)，通過結(jié)構(gòu)性重組，轉(zhuǎn)變?yōu)榭梢栽诮鹑谑袌錾箱N售和流通的證券。

（四）發(fā)展專業(yè)化的汽車金融服務(wù)

開展各種汽車金融服務(wù)有關(guān)的延伸業(yè)務(wù)。目前國內(nèi)市場金融服務(wù)產(chǎn)品簡單，需要參考并借鑒達國家利潤率較高的汽車融資租賃和最為吸引消費者的零利率貸款項目，重視金融產(chǎn)品的開發(fā)。政府機構(gòu)也應(yīng)在相關(guān)政策上積極支持汽車金融機構(gòu)的產(chǎn)品創(chuàng)新，方便產(chǎn)品滲透到汽車工業(yè)的制造、銷售直到最后的車輛報廢的所有環(huán)節(jié)。

中國的汽車行業(yè)發(fā)展迅速，消費市場需求量大，優(yōu)良的汽車金融服務(wù)環(huán)境對于行業(yè)的健康發(fā)展至關(guān)重要。因此我們要在正視自己現(xiàn)狀不足的同時，借鑒國外相關(guān)有力經(jīng)驗，根據(jù)當(dāng)前我國的實際情況，發(fā)展處一條適合的道路，為汽車金融服務(wù)的發(fā)展做出有力的指引。

篇（8）

消費習(xí)慣與消費觀念上的錯覺

在我國加入WTO前，銀行業(yè)相對封閉、未與國際接軌，針對居民的存、貸、匯、兌等基本金融服務(wù)基本上都是廉價的，甚至是免費的，引導(dǎo)廣大居民形成了免費、廉價的金融消費觀念和消費習(xí)慣，成熟的金融消費與服務(wù)收費的觀念和意識在我國并沒有形成。加入WTO后，隨著外資銀行的大量涌入，國際上通行的銀行服務(wù)收費模式引入我國，對我國廣大儲戶和企業(yè)的傳統(tǒng)觀念形成巨大沖擊。最為典型的是2002年3月花旗銀行的儲戶因為花旗銀行開戶收費而花旗銀行。這一訴訟事件引發(fā)廣泛而深入的輿論討論，直接促成國內(nèi)居民形成了金融消費要付費這一金融消費觀念，付費消費成為國內(nèi)金融消費的常態(tài)。始于2002年的第一次社會輿論討論，僅僅解決了消費觀念、消費習(xí)慣與國際不接軌的問題，老百姓基本接受了付費消費的金融消費觀念。

銀行和儲戶之間的信息不對稱，銀行擁有決定優(yōu)勢的市場地位

然而，2010年以來銀行“亂收費”的社會輿論，顯著不同于2002年開始的輿論討論。新一輪的輿論矛頭直指金融服務(wù)不透明、質(zhì)量不高，存在過多的“霸王”服務(wù)條款。事實上，銀行收費項目繁多且不透明的“亂收費”現(xiàn)象，并不是我國獨有，這是一個世界性難題，直至現(xiàn)在的很多發(fā)達國家和地區(qū)都普遍存在這一現(xiàn)象。出現(xiàn)這種現(xiàn)象的根源在于銀行和儲戶之間的信息不對稱。

來自美國官方和民間的兩份調(diào)查報告均顯示，即使在法規(guī)相對健全、監(jiān)管體系相對完善的美國，由于銀行和儲戶之間天然存在信息不對稱，銀行以優(yōu)勢的市場地位向消費者提供不透明、質(zhì)量不高的金融服務(wù)，導(dǎo)致大量的消費投訴。而在法律法規(guī)、監(jiān)管體系相對不完善的我國，這種現(xiàn)象更是屢見不鮮。自2010年初以來，大量的新聞報道反映銀行收費項目繁多、收費不透明、任意提高收費價格。對此，中國銀監(jiān)會俗稱為“七不準(zhǔn)、四公開”的通知，要求銀行必須公開收費項目及其價格。

銀行的企業(yè)化與外部監(jiān)管驅(qū)動銀行收入收益結(jié)構(gòu)的多元化

如果以2005年10月27日建設(shè)銀行在香港聯(lián)交所成功上市為分水嶺，在此之后，我國銀行業(yè)進入了新的發(fā)展階段——銀行成為競爭性企業(yè)，銀行的商業(yè)化、市場化程度越來越高。到2010年7月15日農(nóng)業(yè)銀行在上海證券交易所成功上市，五大國有銀行、十二家全國性股份制銀行全部實現(xiàn)股票上市。居于市場主導(dǎo)地位的大中型股份制銀行，一方面，它們作為上市公司，市場化的盈利動機得到彰顯。另一方面，它們必然面臨著資本市場的估值壓力，驅(qū)動銀行獲取持續(xù)增長的更高收益。內(nèi)部的盈利動機和外部的估值壓力，都驅(qū)使銀行管理層朝向邊際收益最高的方向配置資源。因此，市場化程度不斷提高的銀行，通過擴大金融服務(wù)的范圍和服務(wù)質(zhì)量、增加非利息收入，是銀行管理層的必然選擇。

與此同時，自2002年初開始，我國部分銀行開始試點實施“巴塞爾協(xié)議Ⅱ”。到2010年，大中型股份制銀行全面實施了以滿足“巴塞爾協(xié)議Ⅱ”要求為目標(biāo)的發(fā)展轉(zhuǎn)型，建立了以節(jié)約資本耗費為導(dǎo)向的經(jīng)營模式，驅(qū)動銀行積極發(fā)展低資本耗費的業(yè)務(wù)。在當(dāng)前國內(nèi)銀行的各類業(yè)務(wù)中，由于傳統(tǒng)的信貸業(yè)務(wù)資本耗費高，但向金融消費者提供金融服務(wù)并收取費用卻是低資本耗費的業(yè)務(wù)。因此，隨著銀行業(yè)轉(zhuǎn)型發(fā)展的深入，金融產(chǎn)品創(chuàng)新與金融服務(wù)創(chuàng)新的步伐加快，金融服務(wù)的范圍和能力顯著提升，金融服務(wù)的技術(shù)含量和服務(wù)質(zhì)量顯著增強。與此同時，銀行的服務(wù)收費范圍也不斷擴大、收費標(biāo)準(zhǔn)也有所提高，金融產(chǎn)品信息不對稱也進一步加劇；而且，銀行的規(guī)模越大、收費相對較高的發(fā)展趨勢也日益明顯。根據(jù)銀行的信息披露，大中型股份制銀行收費目錄的范圍和收費標(biāo)準(zhǔn)，普遍的超過小型銀行。實際上，我國銀行業(yè)出現(xiàn)的這種“大銀行、高收費（big banks, bigger fees）”的現(xiàn)象在美國也廣泛存在，根據(jù)U.S. PIRG的2011年度報告，花旗、大通、匯豐等大銀行的收費項目和標(biāo)準(zhǔn)，均高于小型、區(qū)域性銀行。

構(gòu)建保護金融消費者權(quán)益為導(dǎo)向的服務(wù)收費制度

確立居民的金融消費者主體地位

自2002年以來，我國住戶存款持續(xù)增長，從2002年的8.69萬億元增長到2011年的35.20萬億元；同期的非金融企業(yè)存款從6萬億元增長到31.40萬億元。住戶存款持續(xù)增長并超過企業(yè)存款，預(yù)示著我國老百姓擁有的財富總量超過企業(yè)，成為國家財富的重要組成部分。住戶存款總量持續(xù)超過企業(yè)存款總量，充分預(yù)示這擁有龐大存款財富的我國老百姓，成為一個規(guī)模龐大的、可開發(fā)利用的金融消費資源。面對這個現(xiàn)實，我國應(yīng)該在政策法律層面上，把老百姓的金融消費和汽車、家電等耐用品消費，餐飲、食品藥品等服務(wù)消費同等對待，在當(dāng)前新一輪的《消費者權(quán)益保護法》修改中，把老百姓作為獨立的、合格的金融消費主體，把金融消費作為一類獨立的消費行為，納入國家消費者權(quán)益的法律保護范圍。

將金融服務(wù)分類為基本服務(wù)和增值服務(wù)，實行差異收費

金融服務(wù)，如同電信服務(wù)一樣，是現(xiàn)代社會的基本服務(wù)，具有較強的大眾性和普遍性，其服務(wù)質(zhì)量和服務(wù)價格不僅是反映國家發(fā)展水平的標(biāo)志，而且反映作為企業(yè)服務(wù)提供商的社會責(zé)任。由于我國是一個發(fā)展差距較大的發(fā)展中大國，存在大量的中低收入家庭。因此，我國可以借鑒電信領(lǐng)域?qū)嵤┢毡榉?wù)的方式，將金融服務(wù)分為“基本服務(wù)”和“增值服務(wù)”兩類，其中基本服務(wù)專指面向居民和企業(yè)提供的基礎(chǔ)性金融服務(wù)，如存取款服務(wù)、電器與住房等消費貸款服務(wù)、匯兌服務(wù)等；增值服務(wù)專指面向部分居民和企業(yè)群體以增加財富為目標(biāo)的金融服務(wù)，如投資理財服務(wù)、金融信息服務(wù)等。對于基本服務(wù)和增值服務(wù)，應(yīng)該實施差異定價。對于基本服務(wù)，銀行業(yè)應(yīng)以社會責(zé)任為重，向金融消費者提供沒有地域差異、質(zhì)量差別、收費歧視的金融服務(wù)，特別是要提供低收入居民和小微企業(yè)群體能夠負(fù)擔(dān)得起的金融服務(wù)收費。對于增值服務(wù)的收費價格，由銀行和金融消費者自由議定。

當(dāng)前我國施行的《商業(yè)銀行服務(wù)價格暫行管理辦法》中，將服務(wù)分為政府指導(dǎo)定價和市場定價兩類；其中政府指導(dǎo)定價的服務(wù)，基本上屬于基本服務(wù)的范疇，市場定價的服務(wù)屬于增值服務(wù)范疇。而且，銀監(jiān)會、人民銀行和發(fā)展改革委在2011年3月9日聯(lián)合發(fā)文，要求國內(nèi)銀行業(yè)自2011年7月1日起免除部分服務(wù)收費。這些被免除收費的11項服務(wù)，均屬于反映強烈的基本服務(wù)內(nèi)容。中國銀監(jiān)會在2012年1月20日下發(fā)《關(guān)于整治銀行業(yè)金融機構(gòu)不規(guī)范經(jīng)營的通知》，要求銀行業(yè)金融機構(gòu)分離收費業(yè)務(wù)和信貸業(yè)務(wù)，禁止收費業(yè)務(wù)與信貸業(yè)務(wù)掛鉤，并引入媒體監(jiān)督，目的在于保障居民和企業(yè)的權(quán)益，促進銀行業(yè)金融機構(gòu)科學(xué)合理的開發(fā)利用我國的金融消費資源，防止涸澤而漁。事實上，我國監(jiān)管部門從2003年首次對銀行收費立規(guī)、到2012年再立新規(guī)，都顯示國家的監(jiān)管導(dǎo)向是非常重視保護金融消費者權(quán)益，強化銀行業(yè)社會責(zé)任，并且通過分類處理、差別對待的方法，引導(dǎo)促進銀行業(yè)向金融消費者提供質(zhì)優(yōu)價廉的基本服務(wù)，提高增值服務(wù)能力。

推廣普及作業(yè)成本法，建立公允的定價機制

最近20多年來，作業(yè)成本法（activity-basd costing, ABC）是國際銀行業(yè)廣泛采用的金融服務(wù)定價方法。作業(yè)成本法的核心觀念是“作業(yè)消耗資源、資源必有成本”，其基本方法就是按照作業(yè)所耗費資源的成本，分?jǐn)偟礁鱾€服務(wù)活動上形成服務(wù)活動的成本，以該成本對金融產(chǎn)品與服務(wù)定價。比如ATM機存取款服務(wù)的作業(yè)成本，就需要計量ATM設(shè)備的硬件與軟件購置費用和壽命期內(nèi)的維護費用、ATM使用期內(nèi)（年計）的人工費用與現(xiàn)鈔管理費用等，將這些成本項目匯集并分?jǐn)偟矫抗P存取款服務(wù)上，形成每筆存取款的作業(yè)成本，以該成本就可以確定存取款服務(wù)的價格。

在美英等發(fā)達國家，作業(yè)成本法是銀行業(yè)服務(wù)成本管理的標(biāo)準(zhǔn)方法。各大銀行都建有基于作業(yè)成本法的成本會計系統(tǒng)，并能在價格聽證會上向政府、監(jiān)管部門及金融消費者提供基于該法的成本會計數(shù)據(jù)。在我國，作業(yè)成本法在銀行業(yè)金融機構(gòu)的應(yīng)用還不普及，使得國內(nèi)銀行對外披露收費價格時缺乏科學(xué)合理的數(shù)據(jù)依據(jù)，難以以理服人。因此，國內(nèi)銀行業(yè)應(yīng)借鑒國際先進經(jīng)驗，推廣普及作業(yè)成本法，建立銀行業(yè)金融機構(gòu)服務(wù)收費的公允性數(shù)據(jù)，制訂金融服務(wù)收費價格，引導(dǎo)金融消費者形成服務(wù)收費價格的社會共識，減輕金融消費者和媒體對銀行業(yè)的輿論壓力，為銀行業(yè)創(chuàng)造良好的社會輿論環(huán)境。

建立健全金融消費者權(quán)益保護法律法規(guī)

金融產(chǎn)品與服務(wù)具有風(fēng)險屬性的突出特征，特定情況下會影響金融消費者的財富水平，這是餐飲娛樂、電信等服務(wù)業(yè)所不具有的。因此，金融消費者權(quán)益保護的內(nèi)容、方式方法等重要事項，都有別于有形產(chǎn)品、并與其他消費服務(wù)存在較大差異。然而，我國1994年1月1日施行的《消費者權(quán)益保護法》及其相關(guān)的配套法規(guī)，其立法背景主要是家用電器、餐飲食宿等傳統(tǒng)產(chǎn)品消費的大量普及，消費者權(quán)益保護的重點是有形產(chǎn)品消費、餐飲娛樂等服務(wù)消費，并沒有完全考慮到具有風(fēng)險屬性的金融服務(wù)。自2002年以來，金融消費已成為社會上主要消費類型之一，金融消費者成為重要的消費主體，而現(xiàn)有關(guān)于消費者權(quán)益保護的法律法規(guī)，明顯滯后于我國金融服務(wù)業(yè)的快速發(fā)展和金融消費需求的不斷提升。

中國銀監(jiān)會和國家發(fā)改委于2003年制定的《商業(yè)銀行服務(wù)價格管理暫行辦法》，其援引的法律是《商業(yè)銀行法》、《價格法》，并沒有援引《消費者權(quán)益保護法》，且主要是從價格監(jiān)管的角度來規(guī)范商業(yè)銀行的服務(wù)收費范圍和收費價格。中國銀監(jiān)會先后頒發(fā)的銀監(jiān)發(fā)[2011]22號文、銀監(jiān)發(fā)[2012]3號文顯示，政府的監(jiān)管導(dǎo)向出現(xiàn)了明顯的轉(zhuǎn)型，從價格監(jiān)管轉(zhuǎn)向了保護金融消費者權(quán)益；然而，監(jiān)管部門雖然利用現(xiàn)有的行政自由裁量權(quán)實施了有效的市場監(jiān)管，有效地促進了消費權(quán)益的保護；但從長遠(yuǎn)來看，不斷完善保護金融消費者權(quán)益的法律法規(guī)，才能更好的解決金融消費與服務(wù)收費的矛盾。

國際先進經(jīng)驗已經(jīng)表明，保護金融消費者權(quán)益和國家金融穩(wěn)定息息相關(guān)，嚴(yán)格的金融消費者權(quán)益保護有利于增強金融體系的穩(wěn)定。自2011年以來，我國監(jiān)管部門把金融消費者權(quán)益保護作為銀行業(yè)監(jiān)管的立足點和出發(fā)點，是對國際金融危機、金融穩(wěn)定的深刻認(rèn)識與把握。因此，我國應(yīng)該在新一輪的消費者權(quán)益保護法的修改中，把金融消費者作為一類單獨的消費主體，在立法層面上為金融消費者權(quán)益保護建立相應(yīng)的法律保障機制，引導(dǎo)監(jiān)管部門依法建立完善的行政規(guī)章，建立健全以消費者權(quán)益保護法為中心、行政規(guī)章為配套的金融消費者權(quán)益保護法律法規(guī)體系。

構(gòu)建保護金融消費者權(quán)益的“三道防線”

最近十多年來，我國居民日常生活、企業(yè)生產(chǎn)的日益“金融化”，金融服務(wù)消費的迅猛發(fā)展，金融消費者已經(jīng)成為獨立、龐大的消費主體。保護金融消費者權(quán)益，不僅是消費者自身的需要，也是穩(wěn)定金融體系的關(guān)鍵。因此，我國應(yīng)該構(gòu)建符合我國國情的金融服務(wù)管理體系，引導(dǎo)包括銀行業(yè)在內(nèi)的金融機構(gòu)把金融消費權(quán)益保護放在首位，科學(xué)開發(fā)利用國內(nèi)龐大的金融服務(wù)消費資源，既促進我國金融服務(wù)業(yè)的科學(xué)發(fā)展、健康發(fā)展，又保障國家金融體系的持續(xù)穩(wěn)定。

篇（9）

    金融消費者保護的必要性與有效性在此基礎(chǔ)上指出了我國金融消費者保護面臨著監(jiān)管錯位、金融腐敗、銀行壟斷經(jīng)營和利率市場化等造成的現(xiàn)實挑戰(zhàn)以此提升我國金融消費者的自我保護意識。針對這些挑戰(zhàn)提出了銀行業(yè)監(jiān)管應(yīng)把金融消費者保護作為首要目標(biāo)、凈化金融消費者保護環(huán)境、規(guī)范商業(yè)銀行經(jīng)營行為彌補金融消費 者司法保護缺陷等對策具有一定理論與現(xiàn)實意義。

    金融消費者保護理論屬于政府管制理論范疇。其理論經(jīng)濟危機理論發(fā)展與主流經(jīng)濟學(xué)思想、監(jiān)管理念和金融實踐活動密切相關(guān)。經(jīng)濟管制必要性與有效性理論代表性學(xué)派理論包括市場失靈說金融脆弱說社會利益論等。從金融消費者保護的必要性理論來說是社會利益論認(rèn)為市場經(jīng)濟天然存在缺陷配置以保護公共利益為出發(fā)點的政府金融監(jiān)管可以通過對經(jīng)濟生活進行適度干預(yù)糾正或消除市場缺路。在完全競爭假設(shè)條件下市場資源配置最優(yōu)化、社會福利最大化的帕累托最優(yōu)難以實現(xiàn)壟斷和過度競爭與金融消費公平原則相悖導(dǎo)致市場失靈，為防止相關(guān)經(jīng)濟主體對金融消費者利益的侵害作為社會利益代表的政府有責(zé)任和義務(wù)通過強化監(jiān)管消除價格歧視維護金融安全和優(yōu)化資金配置保護金融消費者權(quán)益"。資產(chǎn)流動性缺乏是銀行體系脆弱性的根源道德風(fēng)險過度投資政府擔(dān)保過度借債經(jīng)濟波動等都是導(dǎo)致銀行脆弱性的重要原因，政府通過以利率管制為核心的金融約束政策消除金融機構(gòu)信息屏障有效實現(xiàn)信生資源的優(yōu)化配置確保全由機構(gòu)穩(wěn)建經(jīng)營和金融體系安全。息息相關(guān)對信息的利用程度決定了交易收益。信息屏障直接導(dǎo)致委托關(guān)系扭曲金融消費者與銀行之間存在著特殊的雙向委托關(guān)系銀行壟斷經(jīng)營與暴利追逐最終導(dǎo)致金融消費者權(quán)益受損。法律不完備理論認(rèn)為法律訴訟與行政監(jiān)管孰重孰輕具有較強行政色彩的金融監(jiān)管成本較低而效率更高。法律不完備所導(dǎo)致的監(jiān)管失靈監(jiān)管者能在法律制定和實施過程中擁有較大靈活性問。

    從金融消費者保護的有效性理論來說是監(jiān)管俘獲論認(rèn)為被監(jiān)管者受利益驅(qū)動往往會運用各種方式或手段俘獲監(jiān)管者使被監(jiān)管者淪為利益集團謀取私利的工具政治壓力或監(jiān)管腐敗往往使監(jiān)管偏離公共利益目標(biāo)。在公共利益和特殊利益集團利益之間尋求平衡點公共利益僅僅反映了監(jiān)管者主觀意愿以滿足多數(shù)人偏好為最終結(jié)果往往陷入了監(jiān)管者利益最大化誤區(qū)。

    融入政府管制論中的金融消費者保護理論的精髓在于個人利益保護與社會利益論密不可分金融消費者訴求往往是市場失靈的代價資本道德約束彰顯金融脆弱說的本質(zhì)金融創(chuàng)新中新版龐氏騙局的層出不窮委托關(guān)系扭曲下霸王條款備受詬病信息屏障下利益沖突為何難以避免監(jiān)管尋租金融約束、信息披露和公共選擇等社會經(jīng)濟內(nèi)生變量與金融消費者保護存在內(nèi)在聯(lián)系金融消費者保護的目標(biāo)是社會福利最大化防止金融機構(gòu)對金融消費者的利益侵害。

監(jiān)管目標(biāo)錯位挑戰(zhàn)公共利益論戰(zhàn)后頻發(fā)的金融危機表明美國政府監(jiān)管價值取向偏離金融消費者保護淪為利益集團的尋租工具加劇了金融市場失靈導(dǎo)致了金融消費者利益嚴(yán)重受損。從行業(yè)管理演變而來的我國傳統(tǒng)銀行監(jiān)管目標(biāo)，主要側(cè)重于維護金融體系穩(wěn)定重點監(jiān)控銀行機構(gòu)風(fēng)險抵御能力和盈利能力對消費者權(quán)益保護明顯不足，改革開放36年來我國銀行壟斷經(jīng)營由來已久銀行服務(wù)質(zhì)量低下與霸王條款簽行并存金融消費者權(quán)益?zhèn)涫芮趾σ鸾鹑谙M者強烈不滿。由于金融監(jiān)管制度設(shè)計過分強調(diào)機構(gòu)監(jiān)管和功能監(jiān)管金融消費者保護目標(biāo)被嚴(yán)重。

金融腐敗挑戰(zhàn)監(jiān)管俘獲論。金融市場是典型的法律不完備市場直接導(dǎo)致金融消費者司法救助不足。美國是世界上金融監(jiān)管體制最為完善金融消費者保護最全面的國家但金融消費者保護一直以來并未成為金融監(jiān)管的首要目標(biāo)從大蕭條到次貸危機從龐氏騙局到華爾街運動每一次危機的爆發(fā)都與監(jiān)管尋租密不可分里。面對資本的貪婪和人性的丑惡在正規(guī)金融過于強大草根金融“夾縫求生的現(xiàn)狀下面對物價波動壓力。

篇（10）

第一，欠發(fā)達地區(qū)農(nóng)民消費觀念還有待“解放”，消費信貸意愿并不強烈，從根本上阻礙了農(nóng)民消費信貸的發(fā)展。這主要表現(xiàn)在：一是農(nóng)民收入比較低，城鄉(xiāng)居民收入差距較大，農(nóng)民的收入除了維持日常生活必需品消費外，還沒有太多的資金進行大宗物品購置、旅游、美容娛樂等消費。二是農(nóng)民預(yù)期收入不樂觀，農(nóng)民社會保障體系還不完善，這都影響到農(nóng)民的消費意愿。近幾年受我國自然災(zāi)害時有發(fā)生，再加上近期物價上漲壓力較大的影響，欠發(fā)達地區(qū)農(nóng)民的預(yù)期收入并不樂觀。同時由于我國農(nóng)民社會養(yǎng)老保險還沒有實現(xiàn)普惠制，農(nóng)民醫(yī)療、教育、衛(wèi)生等社會保障體系還不健全，農(nóng)民預(yù)期消費壓力較大，也制約了農(nóng)民的消費意愿。三是欠發(fā)達地區(qū)農(nóng)民傳統(tǒng)的消費觀念根深蒂固，“勤儉持家，量入為出”的傳統(tǒng)消費觀念表現(xiàn)尤為強烈，仍然堅守“有多少錢辦多少事”的消費信條，對“花明天的錢辦今天的事”的消費信貸方式、“借錢消費”行為還難以完全接受。

第二，欠發(fā)達地區(qū)農(nóng)村商品流通基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)還有待“提速”，農(nóng)村消費市場并不繁榮，部分消費品在農(nóng)村頗顯“水土不服”，這也在一定程度上影響了農(nóng)民消費信貸的發(fā)展。主要表現(xiàn)為：一是欠發(fā)達地區(qū)農(nóng)村水、電、交通、通訊、服務(wù)等基礎(chǔ)建設(shè)還難以跟上農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展的需要，進而制約了農(nóng)民的生產(chǎn)、生活消費，限制了農(nóng)村消費信貸的健康發(fā)展。且目前農(nóng)村僅有小型的商品便利店，還沒有較大的商品超市或百貨商店，更沒有具有一定規(guī)模的商品集貿(mào)市場，商品便利店僅能為農(nóng)民提供一些簡單便宜的生活日常用品，不能滿足農(nóng)民的各種消費需求。二是欠發(fā)達地區(qū)農(nóng)村消費市場并不發(fā)達，農(nóng)村消費市場主要集中在日常生活用品市場，而對于大型家電、耐用品市場以及醫(yī)療保健、文教娛樂、交通通訊等消費市場在欠發(fā)達地區(qū)的農(nóng)村尚處于“處女地帶”，再加上目前農(nóng)村市場上仍存在許多消費品為城市的淘汰品、滯銷品及殘次品，這都影響了農(nóng)民的消費欲望，在一定程度上抑制了農(nóng)民的消費潛力，也在很大程度上阻礙了農(nóng)民消費信貸的發(fā)展。三是目前農(nóng)村消費品市場上大部分消費品都具有明顯的“城市化嘴臉”，有著深深的城市烙印，還沒有針對農(nóng)民進行開發(fā)設(shè)計，沒有生產(chǎn)出具有農(nóng)民特色、農(nóng)民喜愛的農(nóng)民消費品，農(nóng)民在農(nóng)村消費城市化的產(chǎn)品有著頗多的不便，也在一定程度上影響了農(nóng)民的消費，從而影響到農(nóng)民消費信貸的發(fā)展。

第三，欠發(fā)達地區(qū)農(nóng)村銀行業(yè)金融機構(gòu)消費信貸服務(wù)還需要進一步“周全”，發(fā)放消費信貸意愿不強，消費信貸業(yè)務(wù)品種“貧乏”，也在很大程度上限制了消費信貸的發(fā)展。主要表現(xiàn)為：一是欠發(fā)達地區(qū)農(nóng)村銀行業(yè)金融機構(gòu)農(nóng)民消費信貸服務(wù)供給不足，一方面近幾年國有商業(yè)銀行大量撤出農(nóng)村市場，農(nóng)村金融機構(gòu)營業(yè)網(wǎng)點大幅度減少，部分農(nóng)村甚至成為金融服務(wù)的“盲區(qū)”，由于機構(gòu)數(shù)量問題不能為農(nóng)民提供足夠的消費信貸服務(wù)。另一方面農(nóng)村金融市場現(xiàn)有的農(nóng)村金融機構(gòu)由于種種原因還不能滿足農(nóng)民消費信貸有效需求，如國有商業(yè)銀行縣域機構(gòu)貸款審批權(quán)上收，對于農(nóng)民消費信貸服務(wù)心有余而力不足；郵政儲蓄機構(gòu)大量資金流向城市，目前還沒有發(fā)放農(nóng)民消費貸款；農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行改革還未徹底，不能提供農(nóng)民消費信貸服務(wù)；農(nóng)村信用社還沒有足夠的資金發(fā)放農(nóng)民消費信貸。二是農(nóng)村銀行業(yè)金融機構(gòu)由于怕風(fēng)險，對于農(nóng)民消費信貸的發(fā)放還持非常“謹(jǐn)慎”的態(tài)度。同時由于當(dāng)前農(nóng)村金融機構(gòu)普遍對農(nóng)村消費信貸認(rèn)識不足，對廣大的農(nóng)村消費市場缺乏應(yīng)有的研究；加之農(nóng)村消費信貸業(yè)務(wù)屬于零售業(yè)務(wù)，業(yè)務(wù)對象多、金額小、手續(xù)多，在目前金融機構(gòu)信貸人員相對不足及信貸責(zé)任追究較嚴(yán)的情況下，很難調(diào)動起金融機構(gòu)開發(fā)農(nóng)村消費信貸市場的積極性。三是農(nóng)民消費信貸產(chǎn)品設(shè)計亟需進一步完善，消費信貸產(chǎn)品品種較少，僅有助學(xué)貸款、農(nóng)民建房貸款、農(nóng)機貸款等業(yè)務(wù)品種，還沒有開辦汽車貸款、大宗物品貸款、耐用品貸款、醫(yī)療消費貸款、子女婚嫁消費貸款等消費貸款。并且開辦的消費信貸還存在著手續(xù)復(fù)雜、利率高、額度小、期限短等技術(shù)因素，也限制了農(nóng)民消費信貸的發(fā)展。四是農(nóng)村銀行業(yè)金融機構(gòu)對于農(nóng)民消費信貸缺乏必要的宣傳，造成很大一部分農(nóng)民并不知道還有消費信貸，且不知道如何申請辦理，農(nóng)民對消費信貸比較陌生，也在一定程度上影響了農(nóng)民消費信貸的發(fā)展。

第四，欠發(fā)達地區(qū)農(nóng)民消費信貸擔(dān)保機構(gòu)等中介組織還有待“補充”，農(nóng)民消費信貸保險業(yè)務(wù)還跟不上發(fā)展的“步伐”，也在一定程度上成為消費信貸發(fā)展的后顧之憂。主要表現(xiàn)為：一是欠發(fā)達地區(qū)農(nóng)村銀行業(yè)金融機構(gòu)出于防范風(fēng)險的考慮，發(fā)放農(nóng)民消費貸款往往需要農(nóng)民提供必要的抵押品及擔(dān)保，而欠發(fā)達地區(qū)農(nóng)村農(nóng)民很難提供符合金融機構(gòu)要求的抵押品，提供擔(dān)保相應(yīng)簡單些，但由于單個農(nóng)民自然人能夠提供的擔(dān)保非常有限，此時就需要擔(dān)保機構(gòu)進行消費信貸擔(dān)保。而欠發(fā)達地區(qū)擔(dān)保機構(gòu)本身就少得可憐，能夠為農(nóng)民提供消費信貸的擔(dān)保機構(gòu)可以說是寥寥無幾，有的地方根本就沒有，即使有也主要為中小企業(yè)貸款提供擔(dān)保，很少為農(nóng)民提供消費信貸擔(dān)保。二是由于農(nóng)民消費信貸風(fēng)險較高，農(nóng)村銀行業(yè)金融機構(gòu)迫切需要和保險公司合作，從而降低貸款損失，但欠發(fā)達地區(qū)保險公司卻很少涉足農(nóng)民消費信貸領(lǐng)域，沒有針對農(nóng)民消費信貸開辦保險業(yè)務(wù)，使得農(nóng)村銀行業(yè)金融機構(gòu)在發(fā)放農(nóng)民消費貸款時畏首畏尾，不能放開手腳辦理農(nóng)民消費貸款。

第五，欠發(fā)達地區(qū)農(nóng)村金融生態(tài)環(huán)境還有待“優(yōu)化”，農(nóng)村信用體系建設(shè)還需“加力”，也在一定程度上影響了農(nóng)民消費信貸的發(fā)展。主要表現(xiàn)為：一是金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)是一個系統(tǒng)工程，在基層人民銀行的積極推動下，以縣域為特點的區(qū)域金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)逐漸得到改善。但農(nóng)村地區(qū)經(jīng)濟落后，加上執(zhí)法出現(xiàn)偏差，一般貸款都難以按期收回，不良貸款多，即使依法都難以執(zhí)行，贏官司賠錢的事并不鮮見。而消費信貸是以個人信用為基礎(chǔ)，對銀行來說是一種冒險貸款。且農(nóng)村金融人員整體素質(zhì)低下、年齡偏大，一般的消費信貸后期管理難度就力不從心，制約了消費信貸業(yè)務(wù)的發(fā)展。二是農(nóng)村信用體系建設(shè)近幾年雖然在農(nóng)村信用社的實施中得到了發(fā)展，但信用評級還不科學(xué)統(tǒng)一，透明度也不高，評級在一定程度上和入股聯(lián)社股金余額大小存在著一定的關(guān)聯(lián)度，還有部分信用評級隨意性較大，并且農(nóng)村信用體系建設(shè)參與主體較少，這都使得農(nóng)村銀行業(yè)金融機構(gòu)在發(fā)放消費信貸時實際參考作用受限，也在一定程度上限制了農(nóng)民消費信貸的發(fā)展。

二、提振農(nóng)民消費信貸發(fā)展的措施建議

第一，切實采取措施，增加農(nóng)民收入，增強農(nóng)民的消費能力，轉(zhuǎn)變消費觀念，提高農(nóng)民消費水平，為消費信貸的發(fā)展奠定扎實的需求基礎(chǔ)。經(jīng)濟學(xué)理論表明：只有支付能力的需求才是現(xiàn)實的需求，而支付能力（或購買力）大小與收入狀況直接相關(guān)。因此必須高度重視農(nóng)民收入的增加問題。一是繼續(xù)落實好國家惠農(nóng)相關(guān)政策，堅決按保護價收購農(nóng)產(chǎn)品，提高農(nóng)民在社會收入初次分配中的比重，減少不必要的收費，尤其要制止農(nóng)民教育亂收費現(xiàn)象，切實減輕農(nóng)民負(fù)擔(dān)。二是加大產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整力度，不斷增加農(nóng)業(yè)科技含量，實行多種經(jīng)營，提高農(nóng)業(yè)綜合效益，靠產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整增加農(nóng)民收入。三是盡快完善農(nóng)民各項社會保障體系建設(shè)，不斷擴大農(nóng)民參與社會保障的范圍和廣度，深入實施好農(nóng)民合作醫(yī)療制度，不斷提高農(nóng)民醫(yī)保標(biāo)準(zhǔn)，同時探索建立農(nóng)民社會養(yǎng)老保險制度，確保農(nóng)民年老后養(yǎng)老有保障，從而解決農(nóng)民攢錢防疾病、防養(yǎng)老等不敢消費的后顧之憂，挖掘農(nóng)民消費潛力。四是擴大財政對農(nóng)民消費品領(lǐng)域的補助補貼范圍和額度，在積極推行“家電下鄉(xiāng)”、“汽車下鄉(xiāng)”的基礎(chǔ)上，推行“手機下鄉(xiāng)”、“電腦下鄉(xiāng)”、“農(nóng)機具下鄉(xiāng)”等活動，將補貼逐步擴大到整個大件耐用品消費領(lǐng)域，尤其要擴大到節(jié)能環(huán)保產(chǎn)品的消費領(lǐng)域，進一步調(diào)動農(nóng)民低炭綠色消費。五是加大消費宣傳力度，逐步轉(zhuǎn)變農(nóng)民消費理念和消費習(xí)慣，樹立新的消費觀念，增強對“借錢消費”觀念的認(rèn)知程度，同時合理引導(dǎo)農(nóng)民的消費預(yù)期，引導(dǎo)農(nóng)民追求文明、健康、向上的生活方式，逐步增加文化、教育、娛樂、旅游等服務(wù)性消費支出，改善消費結(jié)構(gòu)，提高農(nóng)民消費水平和檔次。

第二，全面搞好社會主義新農(nóng)村建設(shè)，加大農(nóng)村消費市場基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，繁榮農(nóng)村消費市場，為消費信貸的發(fā)展?fàn)I造良好的外部環(huán)境。隨著國家社會主義新農(nóng)村建設(shè)步伐的加快，農(nóng)村整體生活環(huán)境得到了明顯的改觀，但農(nóng)村消費市場亟待進一步繁榮。一是加快社會主義新農(nóng)村建設(shè)的進程，使社會主義新農(nóng)村建設(shè)在全國每個鄉(xiāng)村都快速全面開花，并按照新農(nóng)村建設(shè)發(fā)展的需要，一方面加強對農(nóng)村交通、電力、能源等基礎(chǔ)設(shè)施的投入，完善農(nóng)民消費條件；另一方面加大促進信息通信、旅游休閑、教育培訓(xùn)、社區(qū)服務(wù)、文化娛樂、體育健身和醫(yī)療保健等服務(wù)業(yè)的發(fā)展，刺激農(nóng)民的生產(chǎn)生活消費，擴大有效需求。二是著力建設(shè)農(nóng)村消費市場，根據(jù)各地生產(chǎn)生活特色建立農(nóng)村消費品集貿(mào)市場或農(nóng)村消費超市，不斷豐富農(nóng)民消費品品種，為農(nóng)民提供生產(chǎn)、生活、服務(wù)等各種消費品，為農(nóng)民消費提供有力的保障，從而滿足農(nóng)民消費的需求，刺激農(nóng)民消費欲望。三是不斷增加針對農(nóng)民消費特點和消費實際需要而專門為農(nóng)民消費設(shè)計的既經(jīng)濟實惠又方便節(jié)能消費品，為市場提供符合農(nóng)民消費口味的消費品，靠特色消費品吸引農(nóng)民進行消費，靠產(chǎn)品質(zhì)量和適用贏得農(nóng)民的青睞，不斷擴大農(nóng)村消費市場規(guī)模，增強市場服務(wù)功能和消費品種，增強農(nóng)民對消費產(chǎn)品的選擇范圍，從而繁榮農(nóng)民消費市場，取得農(nóng)民消費信貸的有效需求。四是加強農(nóng)村法制建設(shè)，標(biāo)本兼治，加大整頓和規(guī)范農(nóng)村消費市場秩序，嚴(yán)厲打擊生產(chǎn)銷售假冒偽劣商品、虛假廣告、欺行霸市行為，為農(nóng)民消費創(chuàng)造安全、良好的消費環(huán)境，讓農(nóng)民能夠放心消費。

第三，農(nóng)村銀行業(yè)金融機構(gòu)要加強農(nóng)民消費信貸產(chǎn)品創(chuàng)新，提高農(nóng)民消費信貸服務(wù)水平，為農(nóng)民消費提供全方位的信貸服務(wù)，取得農(nóng)民消費信貸的長足發(fā)展。廣大農(nóng)村銀行業(yè)金融機構(gòu)一定要增強社會責(zé)任，以科學(xué)發(fā)展觀為指導(dǎo)，全面做好農(nóng)民消費信貸工作。一是實施農(nóng)民消費信貸產(chǎn)品創(chuàng)新，根據(jù)農(nóng)民消費的特征和農(nóng)民消費信貸的需求實際，在細(xì)分消費市場和消費人群的基礎(chǔ)上，不斷推出適合農(nóng)民消費需求專門為農(nóng)民消費“量身定做”的農(nóng)民消費信貸產(chǎn)品，積極開辦彩電、洗衣機、電冰箱等家電消費信貸業(yè)務(wù)，開辦醫(yī)療衛(wèi)生、通訊交通、文教娛樂等服務(wù)消費信貸業(yè)務(wù)，開辦住房裝潢等住房消費信貸業(yè)務(wù)，開辦大型農(nóng)機具消費信貸業(yè)務(wù)……，為農(nóng)民消費提供全方位的信貸服務(wù)。二是簡化農(nóng)民消費信貸辦理手續(xù)和環(huán)節(jié)，降低貸款條件，適當(dāng)延長消費信貸期限，在普遍降低消費信貸利率水平的基礎(chǔ)上實施實差別化貸款利率，探索實施土地質(zhì)押、林權(quán)質(zhì)押等抵質(zhì)押方式，并根據(jù)農(nóng)民收入季節(jié)性特點實施分期還貸等，不斷提高農(nóng)民消費信貸服務(wù)水平。三是改善農(nóng)民消費信貸的考核機制，合理對農(nóng)民消費信貸的發(fā)放進行考核獎懲，并適當(dāng)下放農(nóng)民消費信貸審批權(quán)限，激勵信貸人員發(fā)放農(nóng)民消費信貸的積極性。四是要深入農(nóng)村、針對農(nóng)民進行消費信貸宣傳，通過宣傳讓農(nóng)民了解清楚農(nóng)民消費信貸產(chǎn)品的種類、辦理條件、辦理手續(xù)和程序、償還方式、利率等具體事項，使農(nóng)民在需要時能夠根據(jù)自身情況選擇適合自己的消費信貸產(chǎn)品。

篇（11）

目前我國消費金融市場還處于發(fā)展初期。據(jù)銀監(jiān)會數(shù)據(jù)，自2010年放開試點以來，中國共成立了九家消費金融公司。銀監(jiān)會數(shù)據(jù)顯示，截至2014年末，消費金融行業(yè)資產(chǎn)總計224.23億元，貸款余額208.8億元，實現(xiàn)凈利潤4.66億元，累計為135萬名客戶提供消費金融服務(wù)。無論從行業(yè)資產(chǎn)總額、凈利潤總額，以及客戶數(shù)量上來看，我國消費金融市場規(guī)模還不大，尚處于發(fā)展初期。在國家政策利好、互聯(lián)網(wǎng)激發(fā)行業(yè)創(chuàng)新、市場需求廣闊的多重因素作用下，我國消費金融將迎來一個新的發(fā)展“黃金期”。艾瑞咨詢預(yù)計，2014～2017年中國消費信貸規(guī)模依然將維持20%以上的復(fù)合增長率。

我國民眾對消費金融的需求是廣泛存在的，消費金融的市場規(guī)模尚未做大，其中一個主要原因就是民眾享受消費金融服務(wù)在便利性上還不夠。對于買房、買車這些大額度的消費行為，民眾還愿意親往相關(guān)機構(gòu)網(wǎng)點辦理業(yè)務(wù)，走各種流程和手續(xù);而對于一些數(shù)額不大的消費產(chǎn)品與服務(wù)，他們即使有消費金融上的需求，可能也不大愿意費功夫去相關(guān)物理網(wǎng)點辦業(yè)務(wù)。而根據(jù)監(jiān)管規(guī)定，中國的消費金融公司不可以從事房貸及車貸業(yè)務(wù)，那么剩下的業(yè)務(wù)也主要針對數(shù)額不大的消費行為。如前所述，很多民眾可能不愿為這些消費行為花功夫辦理消費金融業(yè)務(wù)。而互聯(lián)網(wǎng)消費金融可以讓民眾更便捷地享受消費金融服務(wù)，民眾在發(fā)起點點滴滴消費行為的同時，動動手指就可同步辦理消費金融服務(wù)。在互聯(lián)網(wǎng)消費金融“聚沙成搭”的作用下，消費金融的普惠性特征將愈發(fā)明顯，市場發(fā)展前景廣闊。

電商拉動互聯(lián)網(wǎng)消費金融發(fā)展

以電商為代表的互聯(lián)網(wǎng)平臺產(chǎn)生了豐富的消費場景和消費金融需求，為中國消費金融的發(fā)展帶來了新動力。互聯(lián)網(wǎng)消費金融讓用戶享受消費金融服務(wù)更便捷，在互聯(lián)網(wǎng)上發(fā)生消費行為時就可迅速辦理所需要的消費金融服務(wù)，而不必費力氣去線下物理網(wǎng)點辦理，拉近了消費場景與消費金融行為之間的距離。互聯(lián)網(wǎng)消費金融也能直接推動電商自身業(yè)務(wù)的發(fā)展、提升產(chǎn)品的交易量，這些也都令電商對發(fā)展消費金融滿懷熱情。京東推出“京東白條”，阿里推出“花唄”，蘇寧也推出“任性付”。隨著在線旅游、網(wǎng)絡(luò)教育等互聯(lián)網(wǎng)業(yè)態(tài)發(fā)展迅猛，除電商外，越來越多的互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)提供商均可以結(jié)合自身業(yè)務(wù)開展互聯(lián)網(wǎng)消費金融業(yè)務(wù)。

艾瑞咨詢數(shù)據(jù)顯示，2014年，中國網(wǎng)絡(luò)購物市場交易規(guī)模達到2.8萬億，增長48.7%，仍然維持較高的增長水平。根據(jù)國家統(tǒng)計局2014年全年社會消費品零售總額數(shù)據(jù)，2014年，網(wǎng)絡(luò)購物交易額大致相當(dāng)于社會消費品零售總額的10.7%，年度線上滲透率首次突破10%。未來幾年，中國網(wǎng)絡(luò)購物市場仍將保持27%左右的復(fù)合增長率。中國網(wǎng)購市場強勁的發(fā)展態(tài)勢，將助推互聯(lián)網(wǎng)消費金融的持久發(fā)展。

做好互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)征信是關(guān)鍵

互聯(lián)網(wǎng)消費金融提供的貸款具備小金額、高頻次的特點，這需要成本低、效率高的征信手段，唯有如此，消費金融服務(wù)提供商才能做好風(fēng)控，而互聯(lián)網(wǎng)消費金融整個行業(yè)也才能健康和長久地發(fā)展。

“開放、平等、協(xié)作、分享”是互聯(lián)網(wǎng)精神的核心要素，而做好互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)征信也需要充分發(fā)揮互聯(lián)網(wǎng)精神。大數(shù)據(jù)和互聯(lián)網(wǎng)是相輔相成、互相促進的關(guān)系，一些互聯(lián)網(wǎng)巨頭公司已積累起了與用戶行為相關(guān)的寶貴數(shù)據(jù)資源。例如，百度對用戶搜索行為的數(shù)據(jù)積累、騰訊對用戶社交行為的數(shù)據(jù)積累，以及阿里對用戶網(wǎng)購行為的數(shù)據(jù)積累。整合這些不同維度的數(shù)據(jù)對了解用戶、評估用戶信用狀況都深具價值，而互相割裂的數(shù)據(jù)，其本身的價值也會大打折扣。成立第三方互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)征信機構(gòu)，對接、整合各個互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的大數(shù)據(jù)資源，通過科學(xué)的模型和算法，提供統(tǒng)一、權(quán)威的征信服務(wù)，有利于互聯(lián)網(wǎng)消費金融的長期發(fā)展。

央行征信系統(tǒng)是我國最權(quán)威的征信系統(tǒng)。如果將央行征信信息與互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)整合互補，這對保證數(shù)據(jù)維度的全面性，對提高征信的科學(xué)性大有裨益。未來我國可以成立由央行主導(dǎo)的第三方互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)征信機構(gòu)，這一方面可以保證權(quán)威性，另外一方面也有助于打破不同互聯(lián)網(wǎng)平臺出于自身利益考慮所形成的數(shù)據(jù)壁壘與信息孤島，對接各征信機構(gòu)、互聯(lián)網(wǎng)平臺和相關(guān)企業(yè)等多方數(shù)據(jù)。

互聯(lián)網(wǎng)消費金融的參與主體應(yīng)更加多元化

“互聯(lián)網(wǎng)+”是推動中國各產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域升級創(chuàng)新的重要動力與發(fā)展趨勢，然而“互聯(lián)網(wǎng)+”不是單靠狹義概念上的互聯(lián)網(wǎng)公司就能完成的，而需要更廣泛的參與者和互聯(lián)網(wǎng)公司一起努力，充分運用互聯(lián)網(wǎng)精神與手段，充分釋放自身優(yōu)勢，推動自身創(chuàng)新升級。提到“互聯(lián)網(wǎng)+”，我們想到的不應(yīng)該只是BAT等狹義概念上的互聯(lián)網(wǎng)公司，還應(yīng)該有在各行各業(yè)精耕細(xì)作良久、積極運用互聯(lián)網(wǎng)理念與手段的所謂“傳統(tǒng)公司”。